«Роснефть» нашла средства на выкуп ТНК-ВР у иностранных банков и нефтетрейдеров

«Роснефть» подписала соглашения по привлечению двух кредитов от 15 международных банков на общую сумму $16,8 млрд на финансирование покупки 50% ТНК-BP у BP, сообщила пресс-служба российской компании. Эта сумма практически полностью покроет денежную часть сделки: «Роснефть» еще в октябре предложила за долю британской компании $17,1 млрд деньгами и 12,84% собственных акций. «Роснефть» привлекает $12,7 млрд на два года, а еще $4,1 млрд – на пять лет. Среди кредиторов – Bank of America Merrill Lynch, Barclays Bank, BNP Paribas, BTMU, Citibank, Credit Agricole, ING Bank, Intesa Sanpaolo Banking Group, JPMorgan, Mizuho Corporate Bank, Natixis, Nordea Bank, SMBC, Societe Generale и Unicredit Bank.

Соглашения с банками были заключены на «выгодных условиях», общая ставка по кредитам – меньше 3% годовых (с учетом LIBOR), рассказал «Ведомостям» вице-президент «Роснефти» по финансам Дмитрий Авдеев. Это выгодные условия, даже не каждый заем Минфина может похвастаться таким объемом, замечает управляющий директор, руководитель департамента корпоративных финансов «Атона» Агарон Папоян. Впрочем, банков много, поэтому нельзя назвать этот кредит экстраординарным с точки зрения доли на каждого участника.

В ноябрьском проспекте «Роснефть» сообщала, что банки могут кредитовать ее на сумму до $30 млрд. Банки по-прежнему готовы предоставить эту сумму, а неиспользованные кредитные лимиты остаются на вторую сделку – с консорциумом ААР («Альфа-групп» – Access Industries – «Ренова»), владеющим оставшимися 50%, поясняет Авдеев. За долю ААР «Роснефть» должна заплатить $28 млрд, также обоим совладельцам ТНК-BP компания заплатит проценты, начисляемые с момента подписания предварительных соглашений, поэтому общая денежная часть обеих сделок может превысить $46 млрд. Сделка с ААР может частично финансироваться за счет кредитов трейдеров под залог будущих поставок, так госкомпания может привлечь до $10 млрд, сообщало недавно агентство Reuters. Вчера «Роснефть» как раз согласовала с Glencore и Vitol основные условия пятилетних контрактов с предоплатой на поставку до 67 млн т нефти, сообщила пресс-служба компании. Это подтвердили представители обоих трейдеров. Размер предоплаты и цену нефти стороны не раскрывают.

Президент «Роснефти» Игорь Сечин лишь заметил (его слова приводятся в сообщении), что «ценовая формула соответствует цене, получаемой компанией на среднесрочных тендерах».

Поставки планируется начать уже в 2013 г., часть нефти может замещаться нефтепродуктами. К тому же предусмотрено увеличение объемов поставок, добавляет близкий к компании источник.

К финансированию под залог экспортных поставок «Роснефть» прибегает уже не в первый раз: в 2004 г. она получила $6 млрд от китайских банков на рефинансирование кредитов, взятых на покупку «Юганскнефтегаза», обязавшись поставить CNPC 48,4 млн т нефти в 2005–2010 гг. В 2009 г. «Роснефть» привлекла еще $15 млрд у Китайского банка развития (в качестве обеспечения – поставки CNPC в 2011–2030 гг. по 9 млн т).

Поставки в 67 млн т – это около 20% cуммарного экспорта «Роснефти» и ТНК-BP в западном направлении за пять лет (без учета ТНК-BP – 30%), отмечает аналитик Номос-банка Денис Борисов. Общий объем контракта он оценивает в $50–55 млрд. Но предоплата будет меньше – $10–13 млрд, полагает аналитик «Метрополя» Сергей Вахрамеев. Ведь, по данным на конец III квартала, на счетах «Роснефти» и ТНК-BP было более $15 млрд, которые также могут использоваться для финансирования покупки, напоминает он, к тому же в конце ноября «Роснефть» разместила еврооблигации на $3 млрд.

Однако заключение таких долгосрочных контрактов лишает «Роснефть» возможности маневра при выборе наиболее выгодного направления для поставки нефти, предупреждает эксперт Reuters Александр Ершов, зато Glencore и Vitol закрепили свое лидерство на рынке Urals на севере и юге Европы.

Но инвесторы с воодушевлением отнеслись к новостям «Роснефти»: ее акции на Московской бирже сначала подскочили на 1,9%, а по итогам дня рост составил 1,12% (индекс MICEX прибавил 0,01%).