Статья опубликована в № 3274 от 29.01.2013 под заголовком: Биржа для частника

Частных инвесторов допустят к IPO Московской биржи

В скором IPO Московской биржи могут принять участие не только институциональные, но и частные инвесторы – биржа думает нанять для размещения своих акций розничных брокеров
Прослушать этот материал
Идет загрузка. Подождите, пожалуйста
Поставить на паузу
Продолжить прослушивание

Московская биржа

Биржевой холдинг. Финансовые показатели (МСФО, 30 сентября 2012 г.): Выручка – 15,9 млрд руб., Прибыль – 6,4 млрд руб.

На прошлой неделе Московская биржа направила крупнейшим российским брокерам письмо с предложением принять участие в ее публичном размещении, рассказали менеджеры нескольких брокерских компаний и подтвердил сотрудник биржи. IPO может пройти уже в феврале. Речь о приглашении на тендер, говорят менеджеры двух брокеров. Условий участия в нем не много – внедрение режима T+2 до 1 июля 2013 г., наличие сети розничной дистрибуции и размер вознаграждения, говорят они. Плюс есть условие не выставлять индикативные котировки в системе RTS Board – видимо, чтобы брокеры, получив доступ к инсайдерской информации, не использовали ее, говорит их коллега из крупной брокерской компании.

По данным на конец ноября прошлого года, у биржи было 68887 активных (тех, кто проводит более одной сделки в месяц) клиентов-физлиц. Очевидно, что они и есть основная цель биржи, говорит менеджер одного из брокеров. Хотя для самих брокерских компаний это больше имиджевый ход, ведь быть соорганизатором одного из крупнейших размещений последнего времени, тем более в России, важно, добавляет он. В ходе IPO биржа планирует привлечь не менее 9 млрд руб.

Неделю назад биржа объявила о проведении IPO, наняв почти всех крупнейших игроков в инвестиционно-банковском секторе. Глобальные координаторы и букраннеры будущей сделки – Credit Suisse, JPMorgan, «Сбербанк CIB» и «ВТБ капитал», Deutsche Bank, Goldman Sachs, Morgan Stanley, «Ренессанс капитал» и UBS. «Не припомню, чтобы для размещения одного, причем не самого крупного эмитента, нанималось сразу столько инвестбанков», – отмечал портфельный управляющий одной из крупных УК.

Сложно сказать, будет ли идея потратить деньги на акции Московской биржи интересна частным инвесторам, прикидывает руководитель крупного брокерского дома: «У нас не так много торгуемых компаний, а биржа сейчас у всех на виду, в любом случае незамеченным размещение не пройдет, а конкретные результаты будут зависеть от условий». Многое зависит от окончательной оценки биржи для размещения и качества пиара, но скорее всего спрос [на бумаги площадки] будет высокий, рассчитывает его коллега из другого брокера: финансовые показатели у биржи хорошие, трейдеры понимают, на чем она зарабатывает.

Можно поверить в перспективы развития российской площадки, особенно после того, как президент пообещал привлечь пенсионные деньги к IPO, а сами размещения приватизируемых пакетов активнее проводить на Московской бирже, рассуждает частный инвестор, клиент «Финама», пожелавший остаться анонимным. Однако он предпочитает подождать и купить акции на рынке, а не во время IPO.

Опыт привлечения «физиков» к размещениям на Московской бирже уже есть. Так, при SPO Сбербанка некоторые брокеры высказали недовольство тем, что о нем было объявлено слишком поздно, что снизило число клиентов, которые могли бы поучаствовать в нем. Тот же «Финам», рассказывал президент компании Владислав Кочетков, принял тогда заявки от 123 инвесторов на покупку акций госбанка (средняя сумма заявки – 370000 руб.).

Пока никто не прокомментировал этот материал. Вы можете стать первым и начать дискуссию.
Комментировать
Читать ещё
Preloader more