Статья опубликована в № 3878 от 22.07.2015 под заголовком: Все для вкладчиков

Чемпион по привлечению депозитов отдает вкладчикам почти все свои процентные доходы

Чистая процентная маржа банка «Югра» в первом полугодии была всего 1,2%

Банк «Югра» стал лидером по темпам привлечения средств физлиц: в январе – июне он нарастил вклады на 93% (или на 62,4 млрд руб.), почти до 130 млрд руб. (данные российской отчетности, расчеты портала banki.ru).

На вклады приходится почти половина пассивов «Югры». Долгое время его ставки были одними из самых высоких на рынке, но в конце мая банк резко снизил их, по некоторым продуктам – сразу на 4 п. п. Сейчас максимальная доходность – 10% годовых по трехлетним рублевым вкладам, 9,7% – по годовым. Средняя максимальная ставка в 10 крупнейших розничных банках, по данным ЦБ, в середине июля была чуть ниже 11%.

В результате в июне «Югра» привлекла вдвое меньше вкладов, чем в мае, – 5,3 млрд руб. (см. график).

Банк достиг определенного уровня бизнеса и теперь «планирует поддерживать достигнутые результаты и увеличивать маржинальную доходность бизнеса», объяснял майское снижение ставок представитель «Югры». Банку выгоднее было снизить ставки, чем платить с июля повышенные отчисления в фонд страхования вкладов, указывает один из розничных банкиров.

Такое количество дорогих вкладов давит на банк – с начала года его чистая процентная маржа упала с 5,5 до 1,2%, следует из данных портала «Куап.ру». С такими расчетами согласен аналитик RAEX Станислав Волков. Фактически на выплату процентов вкладчикам банк тратит почти все, что ему удается заработать.

Банк работает в убыток, но показывает прибыль – 4,5 млрд руб. в первом полугодии, следует из российской отчетности. «[Положительный финансовый] результат обеспечен только за счет безвозмездной помощи собственников, которые докапитализировали банк на 7,5 млрд руб.», – указывает Волков. Без учета этой помощи накопленный убыток банка к июлю составил бы примерно 3 млрд руб., подсчитал он.

Докапитализация произошла не за счет внесения денежных средств – в мае кредиторы банка из числа акционеров «простили» банку субординированный заем на 7,5 млрд руб., это и докапитализировало банк, знает контрагент «Югры».

«Убыток был закрыт, но на сумму около 4,2 млрд руб. банк скорректировал [нераспределенную] прибыль прошлого периода», – указывает аналитик другого рейтингового агентства. В результате за июнь достаточность капитала первого уровня просела с 8,2 до 6,2% на начало июля (минимум, установленный регулятором, – 6%).

«Капитал первого уровня [у «Югры»] на грани, но есть большой запас по капиталу второго уровня – почти 20% при минимально требуемых 10%, – отмечает контрагент банка. – Если акционеры смогут конвертировать его в капитал первого уровня, то положение смогут исправить».

Акционеры банка готовы простить еще часть субординированного займа, если потребуется экстренная помощь, говорит человек, знающий это от топ-менеджера банка.

Банк подавал заявку на докапитализацию через ОФЗ на 9,94 млрд руб., но Агентство по страхованию вкладов пока не сообщало о ее одобрении. «Пока нет ответа от Центробанка», – объясняет федеральный чиновник.

«ЦБ пристально смотрит за банком, регулятора не совсем устраивает операционная модель «Югры» – депозиты физлицам дорогие, при этом понятно, что привлеченные банком объемы вкладов сложно эффективно разместить», – говорит Волков.

Банк активно наращивает кредиты юрлицам – за полгода они выросли на 41%, следует из российской отчетности. Больше 20% портфеля – кредиты связанным структурам, знает контрагент банка, предполагая, что именно это может тревожить ЦБ. Волков это не комментирует. Банку следует перестроить свою бизнес-модель, считает Волков, но за средства корпоративного сектора сейчас идет крайне жесткая борьба. Чтобы перестроиться, нужно останавливать рост вкладов и нарастить базовый капитал, например, за счет конвертации субординированных займов.

В июне банк досоздал резервов на 2,8 млрд руб., это могло быть сделано под давлением регулятора, считает контрагент банка.

Представитель «Югры» вчера отказался от любых комментариев.