$50 млн для "МегаФона"
Акционеры сотового оператора "МегаФон" решили инвестировать $50 млн в развитие компании. Инвестиции будут сделаны в форме взноса в уставный капитал ОАО "МегаФон". Чтобы не терять времени, акционеры уже предоставили компании заем на ту же сумму. Полученных денег компании должно хватить до конца 2003 г. , когда она намеревается выпустить рублевые облигации на сумму порядка $65 млн.
Внеочередное собрание акционеров "МегаФона" в конце марта 2003 г. утвердило увеличение уставного капитала с 62 млн руб. до 67,15 млн руб. Для этого компания выпустит 515 464 новые обыкновенные акции номинальной стоимостью 10 руб. каждая. Цена размещения одной акции установлена на уровне 3044 руб. В протоколе внеочередного собрания говорится, что эта цена "равна рыночной стоимости одной акции, определенной решением совета директоров общества от 12 февраля 2003 г. ".
По информации Марии Кастрицы из адвокатской фирмы "Д. П. Гальмонд и К", которая обслуживает "МегаФон", подача документов на регистрацию эмиссии может быть проведена в 3-месячный срок со дня принятия решения о ней, т. е. до 25 июня. Но "МегаФону" срочно требуются деньги на развитие, поэтому акционеры согласились одолжить компании около $50 млн. Финансовый директор "МегаФона" Дмитрий Кононов сообщил, что компания только что получила все деньги от акционеров: последний платеж прошел на этой неделе. "Впоследствии эти деньги будут конвертированы в акционерный капитал", - пояснил Кононов. Дополнительные акции размещаются между всеми акционерами пропорционально их доле в уставном капитале компании.
Акционерами ОАО "МегаФон" являются: ОАО "Телекоминвест" (31,3% акций) , Sonera Holding BV (26% ), ООО "ЦТ-Мобайл" (25,1% ), Telia (8,1% ), IPOC International Growth Fund Limited (6,5% ), ЗАО "ВестЛинк Лтд. " (1,5% ) и ООО "Контакт-С" (1,5% ). Telia владеет акциями "МегаФона" через две структуры - Telia International AB и Telia International Management AB.
Для выпуска новых акций "МегаФону" не придется вносить изменений в устав: в конце марта 2003 г. компания уже внесла в устав объявленные акции на сумму 5 млрд руб. Теперь дело лишь за оплатой акций каждым из акционеров. Одним из крупнейших поступлений станет взнос "Телекоминвеста" - для сохранения своей доли в уставном капитале "МегаФона" ему придется заплатить $15,8 млн. "Проблем с этим нет. Размер наличности на нашем счете во много раз превышает этот взнос", - сообщил генеральный директор "Телекоминвеста" Максим Горохов.
Зато новая эмиссия ляжет тяжелым бременем на миноритарных акционеров "МегаФона". Например, маленькая частная фирма "Вест Линк" должна внести около $760 000. "Для нас это очень значительная сумма, - сказал владелец "Вест Линка" Дмитрий Кесарев, - но игра стоит свеч: "МегаФон" является сверхперспективным активом". "Вест Линк" оказался единственным акционером "МегаФона", не участвовавшим в займе на $50 млн. По словам Кесарева, "Вест Линк" планирует изыскать необходимые средства для оплаты новых акций до конца июня. Кесарев пожаловался на то, что роль миноритарного акционера незавидна, поэтому в будущем "Вест Линк" предполагает продать свои 1,5% акций "МегаФона".
Только сейчас выяснилось, что второй мелкий акционер "МегаФона" - "Контакт-С" - уже больше года контролируется шведской Telia. "Мы продали "Контакт-С" в ноябре 2001 г. В "МегаФоне" сейчас такие деньги вращаются - куда нам до них! " - сообщил "Ведомостям" один из бывших совладельцев "Контакт-С". Сумму сделки он не назвал.
Правда, сейчас это уже не имеет значения: TeliaSonera представляет собой единую фирму. Таким образом, с учетом пакета "Контакт-С" TeliaSonera принадлежит 35,6% акций "МегаФона". Кроме того, с середины 2002 г. Telia владеет 26,06% акций "Телекоминвеста", таким образом, скандинавы косвенно контролируют еще 8,2% уставного капитала "МегаФона". Совокупная доля TeliaSonera в российском сотовом операторе - 43,8% - все равно далека от контрольного пакета, и даже покупка пакета "Вест Линка" не позволила бы финско-шведской корпорации обрести контроль над "МегаФоном". Тем не менее для выкупа дополнительных акций "МегаФона" TeliaSonera потратит $18 млн.
"В этом году "МегаФон" планирует потратить $400 млн, и $50 млн являются лишь 1/8 частью этой суммы. Но компания генерирует и собственные средства: в этом году "МегаФон" сможет инвестировать порядка $150 млн из собственных средств, кроме того, она получает кредиты поставщиков, - говорит Алексей Яковицкий, аналитик ОФГ. - "МегаФон" идет в регионах в ногу с МТС и "ВымпелКомом", и ему необходимы средства на развитие сетей".
"МегаФон" имеет четкую программу привлечения средств в проект, в которую входят привлечение денег в форме эмиссии на российском рынке, привлечение кредитных средств российских банков, а также привлечение средств через экспортно-кредитные агентства с участием поставщиков оборудования, в частности - EKN и Hermes", - говорит Дмитрий Кононов.
Ближайшее крупное заимствование намечено на конец 2003 г. , когда компания выпустит облигации на сумму около $65 млн. Для будущего облигационного займа "МегаФон" уже создал 100% -ную "дочку" - ООО "МегаФон Финанс". По данным Кононова, "МегаФон Финанс" будет эмитентом, а ОАО "МегаФон" предоставит по этим облигациям свое поручительство.