Разоритесь сами



Встанем в пары

Курсы валют и мнения аналитиков о том, какими они будут завтра или через неделю, постоянно меняются. Неизменным остается лишь обилие рекламы, призывающей стать Forex-трейдером и заработать на колебаниях доллара/евро или даже южно-африканского рэнда.

Forex (от английского FOReign EXchange market) – международный валютный рынок – появился в 70-х гг. прошлого века. Фактически он представляет собой всемирную внебиржевую торговую систему, участники торгов заключают сделки по выставленным в ней котировкам.

На Forex торгуются так называемые пары валют, например евро/доллар (EUR/USD), или британский фунт/доллар (GBP/USD), или доллар/японская иена (USD/JPY). Курсом валютной пары называют количество единиц второй валюты в паре, которое дают за единицу первой. Например, вчера в течение дня курс EUR/USD колебался возле отметки 1,3000, а USD/JPY – 121,00. На Forex, как в обменном пункте, существует свой курс покупки и продажи.

Долгое время доступ к этому рынку имели только крупные игроки: стандартный лот на Forex составляет 1 млн единиц базовой валюты. Однако мелким частным инвесторам тоже хотелось “купить дешевле – продать дороже” или “продать дороже – купить дешевле”.

Более того, деньги для широкого круга частных инвесторов на первый взгляд гораздо более понятный объект для инвестиций, чем, например, акции. Но торги на Forex ведутся иначе, чем на фондовой бирже.

Как и в случае с акциями, частные лица должны торговать валютами через брокера. В России брокерские услуги на рынке Forex им оказывают некоторые банки и дилинговые центры (ДЦ). Причем деятельность банков на валютном рынке контролируется ЦБ.

А вот ДЦ никем не контролируются, и клиентам приходится полагаться лишь на их честность. Никаких специальных российских законов, регулирующих деятельность по предоставлению услуг на рынке Forex, нет, подчеркивает депутат Госдумы Анатолий Аксаков.

Играем на чужие...

“После подписания договора с брокером клиенту, который получает красивое наименование “трейдер”, открывается торговый счет. Минимальная сумма, с которой можно выходить на торги, определяется брокером, она может составлять и $250, и $2000 (cм. таблицу). Средства на счете виртуально увеличиваются в 100 и более раз: брокер предоставляет “плечо”. “Отдавая команды брокеру, трейдер покупает и продает котируемые им валюты, зарабатывая прибыль или получая убытки”, – поясняет директор по рекламе ДЦ “Альпари” Сергей Зорик. Для частных инвесторов лот меньше, чем на межбанковском рынке, – 100 000 единиц валюты, а минимальный размер контракта – всего 10 000 валютных единиц.

...а выигрываем или проигрываем свои

Несмотря на то что трейдеры и брокеры на Forex очень часто используют термины “купить” и “продать”, в реальности купли-продажи не происходит. Собственно, торгуются обязательства купить или продать одну валюту по той или иной цене за другую. Трейдер сначала “открывает” позицию по той или иной валютной паре, обязуясь купить ее или продать, а потом “закрывает” позицию (с обратным обязательством). Разница между котировками открытия и закрытия позиции и составит доход или убыток трейдера.

Например, вы вносите на счет брокера $2000. Это ваш депозит. Но благодаря кредитному плечу 1 к 100 вы можете оперировать виртуальной суммой в $200 000.

Допустим, британский фунт к доллару котируется по 1,9588. Ожидая понижения курса британского фунта против доллара, вы открываете позицию на продажу 50 000 единиц в паре GBP/USD. Если вы угадали и курс упал до 1,9000, вы можете получить прибыль: (1,9588 – 1,9000) х 50 000 = $2940. Если же британская валюта вырастет против американской, теоретически вы окажетесь в убытке: (1,9588 – 2,0000) х 50 000 = -$2060. Так что достаточно небольших колебаний, чтобы оказаться со щитом или на щите. Но чтобы получить эту прибыль или убыток, вам нужно провести обратную сделку – закрыть позицию.

В реальности колебания курсов в течение дня меньше. Например, в минувшую среду в течение дня курс GBP/USD менялся от 1,9482 до 1,9627. Если бы вы “поймали” минимум и максимум, то на 50 000 единицах заработали бы около $500, т. е. 25% за день!

Риск окупится

Однако попасть в яблочко и даже угадать направление курса удается далеко не всегда. По данным шеф-дилера группы компаний “Форекс Клуб” Алексея Трифонова, многое зависит от стратегии трейдера: “В прошлом году осторожные трейдеры заработали 30–60% годовых и до 50–100 раз больше – при агрессивной торговле”. По мнению вице-президента банка “Траст” Евгения Надоршина, в минувшем году неплохую прибыль могли получить в основном те, кто ставил на ослабление доллара.

Но начинающие трейдеры должны помнить, что на Forex с прибылью в течение длительного времени работает около 10% клиентов, предостерегает исполнительный директор группы компаний “Форекс Клуб” Николай Фарыма. Игроку просто необходимо профессионально анализировать рынок, следить за мировыми финансовыми новостями. Очень полезно знать английский язык: основной объем информации идет как раз на английском. “Ее необходимо не просто успеть прочитать, но и правильно понять”, – отмечает он.

С опаской

Forex-игра крайне рискованное занятие. Любой инвестор может в одночасье лишиться всех вложенных денег, если сделает неверную ставку и не угадает направление движения курса валюты. Дело в том, что организаторы торгов ни за что не станут рисковать своими деньгами (“плечом”). Поэтому, как только виртуальный убыток по размеру сравняется с внесенными вами на депозит средствами, все ваши позиции будут немедленно принудительно закрыты брокером. “Чтобы обезопасить себя от убытков, брокер закроет ваши позиции еще до пересечения опасной черты”, – уточняет Николай Фарыма.

Так что самый главный риск – это проиграться. “Мы иной раз даже отказываем в открытии счета недостаточно подготовленным инвесторам, например, если видим, что сын-школьник привел маму открыть счет”, – рассказывает Зорик из “Альпари”. По его словам, компании более выгоден “долгоиграющий” клиент, чем тот, кто быстро проиграет свои деньги и никогда больше не вернется на Forex.

Эксперты настоятельно рекомендует всем новичкам пройти обучение прежде, чем начать играть на Forex. Стоимость 100-дневного курса обучения в среднем составляет 4000–6000 руб. Такую услугу предоставляют практически все ДЦ.

Однако есть риск того, что переведенные на трейдерский счет деньги попросту исчезнут. Все участники рынка Forex признают, что на нем время от времени появляются недобросовестные частники (см. врез). Ведь рынок практически никем не контролируется.

“Впрочем, крупные участники рынка – дилерские центры “Альпари”, “Форекс Клуб” и “Телетрейд” занялись саморегулированием и учредили Комиссию по регулированию отношений участников финансовых рынков (КРОУФР). Они образовали третейский суд, который рассматривает претензии со стороны трейдеров к ДЦ, входящим в КРОУФР, и решение комиссии является обязательным для исполнения ДЦ”, – говорит президент комиссии Евгений Панов. Поэтому если уж начинать игру, то с помощью крупной, известной на рынке компании или банка.

Комиссий валютные брокеры напрямую не берут, они зарабатывают в основном на разнице реальных курсов мирового рынка и котировок, выставляемых форекс-игрокам.

Свою лепту вносит и плата за перенос позиции. Если держать открытую позицию в течение дня (утром открыть, вечером закрыть), то плата за пользование “плечом” вообще не взимается. “Если же позиция переходит на другой день, то плата за перенос позиции может либо взиматься, либо, напротив, начисляться на ваш торговый счет”, – уточняет Зорик. Все зависит от разницы ставок в странах, валюты которых участвуют в сделке.

Обычно эта сумма составляет всего несколько долларов в день для лота 100 000 единиц. Если, к примеру, учет разницы ставок дает сумму в $2,65, брокер начислит вам $2,63, а спишет с вашего счета $2,67. С клиентов по паре центов – брокеру прибыль.

Поделись с государством

Если вам улыбнется удача, с выигрыша на рынке Forex придется заплатить налог на доходы физических лиц в размере 13% вне зависимости от того, сколько вы до этого проиграли. Обычно банки, которые обслуживают счета клиентов ДЦ, не удерживают никаких налогов с доходов трейдеров. Так что клиент сам должен платить установленные законом налоги и сборы, подавая декларацию о доходах.

А вот по словам замначальника управления продаж на финансовых рынках “ВТБ 24” Александра Сокологорского, исчисление и удержание налога на доходы физических лиц, осуществляющих куплю-продажу валют на рынке Forex при посредничестве банка, происходит в момент зачисления дохода на счет клиента, поскольку банк является налоговым агентом.

Следим за базаром

“Конечно, игра на Forex подходит не каждому, – признает Фарыма из “Форекс Клуб”. – Торговля на рынке Forex – это активные инвестиции, у трейдера должен быть определенный склад характера”. Среди трейдеров встречаются люди разных возрастов – от 18 до 70 лет – и разных профессий. Причем шансы на успех не определяются возрастом, полом, профессией или образованием. Однако, по наблюдениям Фарымы, основную массу трейдеров составляют мужчины в возрасте от 25 до 35 лет, “компьютерно грамотные и финансово обеспеченные”.

Они активно используют новые технологии. “Это раньше трейдеры были вынуждены звонить дилеру или брокеру по много раз в день, чтобы получить информацию о состоянии рынка или заключить выгодную сделку”, – вспоминает глава московского представительства Pro Finance Service Михаил Овтин. Сегодня же большинство трейдеров торгуют через Интернет, сидя дома за компьютером, либо в дилинговом зале ДЦ. А в последнее время проводниками на валютный рынок стали и мобильные телефоны. Программное обеспечение для торговли на Forex обычно скачивается с сайта брокера бесплатно.