Отложить расплату

Чтобы инвестор мог воспользоваться этим способом отсрочки по уплате налога, его убытки и доходы должны быть получены от сделок с бумагами одной категории (обращающиеся на организованном рынке, не обращающиеся на нем, производные ценные бумаги, паи ПИФов). «Прикрыть убытками по акциям доходы по паям не получится», – говорит бухгалтер компании «Брокеркредитсервис» Олеся Митрохина.

Инвесторы должны делиться с государством доходами только после продажи тех или иных ценных бумаг с прибылью. Нет дохода – нет налога, который взимается по ставке 13%.

Но если бумаги продаются через брокера на бирже и деньги остаются на брокерском счету, налог взимается не сразу после каждой сделки, а по совокупности операций за календарный год. Причем брокер в начале каждого года автоматически снимает сумму налога, если на счете инвестора имеются деньги.

Польза от убытков

Рассчитывая сумму, с которой придется платить налог, брокер просто складывает всю годовую выручку инвестора от продажи различных акций и вычитает из нее все расходы на их приобретение и реализацию, даже если какие-то из бумаг были проданы с убытком. «В расходы также включаются все брокерские и депозитарные комиссии, а также биржевые сборы», – подчеркивает специалист по налогообложению компании «Атон» Виктор Плотников. А в итоге при наличии убыточных сделок сумма, которая будет облагаться налогом, оказывается ниже простой суммы доходов от прибыльных спекуляций.

Этим обстоятельством, по словам брокеров, можно воспользоваться, чтобы уменьшить налог, если у вас в портфеле имеются бумаги, некогда купленные по более высокой цене, чем текущая. Достаточно продать их и тут же откупить вновь. На величину зафиксированного убытка как раз и будет снижена налогооблагаемая база.

Считать по категориям

Сообразительные инвесторы нередко проделывают такие трюки, замечает замгендиректора ИГ «Антанта пиоглобал» Галина Карякина. Это позволяет оставить в обороте дополнительные деньги и что-то на них заработать.

Так, сотрудница крупной международной компании Елена Новикова рассказала, как год назад продала 1500 акций «Газпрома» по 302 руб. с убытком в 15 000 руб. (бумаги были куплены по 312 руб.). Это позволило снизить налоговые платежи за 2006 г. на 1950 руб. К слову, ей повезло вдвойне, поскольку откупить акции назад она решила после Нового года, но в первые дни 2007 г. фондовый рынок обвалился и акции «Газпрома» подешевели до 286 руб.

Мультитрейдеры

Когда инвестор одновременно пользуется услугами нескольких брокеров или владеет паями фондов нескольких управляющих, каждый из них будет сводить годовой баланс по «своему» портфелю клиента. «Налоговый кодекс и в этом случае дает право произвести взаимозачет в отношении операций с ценными бумагами одной категории, но сделать это возможно только при подаче налоговой декларации», – отмечает старший менеджер отдела налогообложения PricewaterhouseCoopers Евгений Сивушков. Рассчитывать налог инвестору здесь придется самостоятельно, получив у каждого из брокеров или УК не только справки по форме 2-НДФЛ, где нет прямой информации о размере убытков, но и отчеты о каждой сделке. В законодательстве данная ситуация недостаточно регламентирована, поэтому нет гарантии того, что налоговую устроят представленные брокером документы, предупреждает Сивушков.

Взаимозачесть прибыли и убытки, полученные от операций с паями ПИФов под управлением разных УК, достаточно сложно. Управляющие компании выдают пайщикам только справки 2-НДФЛ, а выписка по операциям с паями не является официальным документом, говорит директор УК Банка Москвы Елена Касьянова. По мнению Митрохиной, такой взаимозачет возможен, только если купля-продажа паев проводилась через брокерский счет.

В долгий ящик

Конечно, уловка с продажей убыточных бумаг не освобождает игроков от уплаты части налога, а лишь переносит ее на другой налоговый период, подчеркивает Карякина. Когда-нибудь вы все равно заплатите налог, добавляет она. А частному инвестору Сергею Шаблину, который активно торгует различными бумагами в течение года, идея сэкономить на выплате подоходного налога даже не приходила в голову. «Мне спокойнее и проще заплатить 13%», – говорит он. Плотников же вообще не видит большого смысла в минимизации налога, так как он и без того невелик. Он также напоминает, что двойная брокерская комиссия уменьшит доход от операции, поэтому такую оптимизацию надо очень хорошо просчитать.