Инвесторам хватило 0,5%
По данным самого АИЖК, 10 инвесторами была выставлена 41 заявка на общую сумму 9,13 млрд руб. В заявках, поданных инвесторами, были указаны ставки в диапазоне от 7,62% до 8,2% годовых. Организаторами выпуска выступили Газпромбанк и «КИТ финанс». В состав синдиката вошли Ситибанк (ведущий соорганизатор) и «Ренессанс капитал» (соорганизатор). Соандеррайтерами выпуска выступили «АБН Амро банк», ВТБ, Новикомбанк и банк «Петрокоммерц».
Агентство по ипотечному жилищному кредитованию (АИЖК) вчера разместило 10-й выпуск облигаций на 6 млрд руб. с погашением в 2018 г. Ставка купона составила 8,05% годовых, доходность – 8,29% (выплата купона – 15 мая 2008 г.). На ММВБ, где проходило размещение, была 31 сделка с бондами агентства, средняя сумма сделки – около 200 млн руб., говорит директор отдела анализа рынка облигаций МДМ-банка Михаил Галкин.
Переподписка составила 50%, рассказала представитель АИЖК Анна Ярцева. Размещение, по ее словам, было рыночным, выпуск размещен равномерно между крупными российскими и зарубежными, а также небольшими банками: «Мы надеемся, что благодаря этому он будет ликвидным». Это одни из самых длинных облигаций на рынке, замечает аналитик ING Bank Иван Бохмат.
Бонды размещены с премией около 50 базисных пунктов к доходности других облигаций АИЖК, отметил Галкин. Выпуск «АИЖК-7» торгуется с доходностью 7,75% годовых, «АИЖК-8» – 7,72%, «АИЖК-9» – 7,7%. По мнению Галкина, эмитенту пришлось заплатить премию за первичное размещение: «Разместить довольно большой объем на непростом рынке сейчас достаточно трудно». АИЖК разместилось с премией, согласен и аналитик «Ренессанс капитала» Николай Подгузов: ниже доходность и сопоставимых по срокам ОФЗ на 2 п. п. – около 6,3%, и других выпусков АИЖК. Это связано с несколькими факторами: не очень благоприятной ситуацией на рынке и низкими аппетитами инвесторов на первичные размещения, к тому же вторичное обращение начнется уже в следующем году, говорит Подгузов.
По его словам, с этими облигациями уже были сделки на условиях when and if по цене 100,5% к номиналу, что соответствует доходности 8,2%. Котировки «АИЖК-10» будут расти и дальше, уверен Подгузов, продаж других выпусков АИЖК тоже не было замечено.
Глобальный кризис ликвидности не смутил инвесторов, которые проявили интерес к инструментам такого надежного заемщика, как АИЖК, ссылается агентство на исполнительного вице-президента Газпромбанка Акакия Беручашвили.
Хотя ставки на рынке межбанковского кредитования держатся на относительно невысоких уровнях в районе 4% годовых по однодневным кредитам (overnight), продажи долларов на ММВБ продолжаются, говорит начальник отдела конверсионных операций банка «Петрокоммерц» Андрей Ребров.