Оферта на выбор
Банк «Центр-инвест» вчера объявил дополнительную оферту на выкуп облигаций 1-й серии до 1,5 млрд руб. А до обязательного выкупа осталось пять дней
Исполнение оферты назначено на 10 июня 2009 г., выкупать облигации банк будет по цене 99% от номинала, инвесторы могут подавать заявки на досрочный выкуп с 1 по 5 июня 2009 г., сообщил «Центр-инвест».
17 ноября 2008 г. банку предстоит выкупить облигации по обязательной оферте. Организатор займа – Росбанк 10 ноября закрыл прием заявок, знает один из консультантов «Центр-инвеста». По словам собеседника «Ведомостей», дополнительный выкуп объявлен в расчете на держателей бумаг, «заинтересованных в дальнейшем сотрудничестве с банком». В частности, на тех, кто опасается больших рисков, добавляет он.
По данным cbonds, на 10 ноября 2008 г. доходность к оферте 17 ноября составляла 236% годовых при средневзвешенной цене облигаций 98% от номинала и 98% годовых при средневзвешенной цене облигаций 99% от номинала. Возможно, у «Центр-инвеста» есть оптовый покупатель, готовый выкупить облигации банка после исполнения им оферты 17 ноября, полагает директор аналитического департамента ФК «Открытие» Халиль Шехмаметьев. Покупатель, возможно, аффилирован с банком, если готов держать облигации с явно гарантированной доходностью чуть больше 14% с погашением по цене 99% от номинала до июня 2009 г. или до ноября 2009 г. с 16% годовых при погашении по номиналу, размышляет Шехмаметьев.
Как пережить кризис?. Василий Высоков
Председатель совета директоров ОАО «КБ «Центр-инвест». «Слово «кризис» всегда имеет негативный оттенок, хотя означает всего лишь «резкий, крутой перелом в чем-либо» <...> Если брать нынешний кризис, то после лопнувшего пузыря виртуальных ценных бумаг сократилась денежная масса и утрачено доверие между участниками рынка. В результате резкого падения денежного оборота масса товаров должна найти новую точку равновесия. На ранней стадии кризиса трудно определить, для каких товаров будут быстрее падать объемы производства, а для каких – цены. Тот, кто первым угадает движение цен и товаров, тот получит конкурентные преимущества. Кстати, те банки, которые первыми восстановят доверие друг к друг, также получат конкурентные, а не административные преимущества».
ОАО «Центр-инвест»
универсальный банк. Основные акционеры – ЕБРР (27,45%), DEG (22,45%), Василий и Татьяна Высоковы (17,85%), Erste Bank (9,8%). Финансовые показатели (на 1 июля 2008 г., МСФО, данные банка): Собственный капитал – 5,46 млрд руб. Активы – 44,3 млрд руб. Кредиты и лизинг – 34,1 млрд руб. Средства клиентов – 20,85 млрд руб. Прибыль – 393,8 млн руб.
Дебютные трехлетние облигации на 1,5 млрд руб. «Центр-инвест» разместил по открытой подписке на ММВБ в ноябре 2006 г. Облигации имеют шесть полугодовых купонов, ставка 1-го купона по итогам аукциона при размещении составила 10% годовых, ставки 2-го и 3-го купонов – также 10%, по 4–6-му купонам инвесторам выплатят по 16%.
Вероятно, «Центр-инвест», выкупив свои облигации в ноябре, потом опять их выставит на рынок – возможно, ему не хватает средств, предполагает руководитель отдела аналитики ИК «Проспект» Дмитрий Парфенов. Сейчас даже у надежных эмитентов количество предъявляемых к выкупу облигаций по промежуточной оферте достигает 80% от объема выпуска, говорит он.
Руководитель пресс-службы «Центр-инвеста» Дмитрий Горчаков от комментариев отказался.