Раздвоение Citi

Убыток Citigroup в IV квартале составил $8,29 млрд (в IV квартале 2007 г. – $9,8 млрд); потери понесли все подразделения банка, кроме управления активами богатых клиентов. Убыток по итогам 2008 г. составил $18,72 млрд.

Банк объявил о разделении на две части – Citicorp (так назывался банк до объединения в 1998 г. со страховой группой Travelers Group, в результате которого и был создан финансовый супермаркет Citigroup) и Citi Holdings. В Citicorp, который будет работать по модели глобального универсального банка, войдут профильные активы на $1,1 трлн: инвестбанковские и корпоративные услуги, услуги для богатых и розничных клиентов, карточный бизнес, обработка платежей. В Citi Holdings с активами в $850 млрд – брокерские услуги (включая 49% акций в Morgan Stanley Smith Barney), управление активами, потребкредитование в США, Западной Европе, Японии и ряде развивающихся стран; проблемные активы на $300 млрд, по которым правительство предоставило гарантии от убытков. «Мы сможем лучше управлять основными активами, меньше отвлекаясь [на непрофильные]», – заявил гендиректор Викрам Пэндит. Он добавил, что Citi не будет торопиться с продажей бизнесов.

Капитал Citigroup составил $28,9 млрд, или 1,5% совокупных активов. «Это, возможно, самый низкий показатель в отрасли», – отмечает в отчете Майкл Мэйо, аналитик Deutsche Bank; по его оценке, за IV квартал капитал сократился с $5,4 до $3 на акцию. «Руководство должно быстро продать бизнесы, чтобы увеличить капитал до того, как возникнет еще один крупный квартальный убыток», – убежден Дэвид Троун, аналитик Fox-Pitt Kelton. Капитализация банка упала до $19,1 млрд.

Bank of America (BofA) объявил о первом за 17 лет квартальном убытке в $1,79 млрд; по итогам года банк получил $4 млрд прибыли. Merrill Lynch, интеграцию которого BofA завершил две недели назад, получил $15,3 млрд чистого и $21,5 млрд операционного убытка в IV квартале. В четверг конгресс США одобрил выделение вторых $350 млрд в рамках программы помощи финансовому сектору, и минфин предоставил BofA $20 млрд капитала и еще $118 млрд – в виде гарантий от убытков по проблемным активам; три четверти этих активов – это активы Merrill.

Власти между тем разрабатывают планы освобождения банков от подобных активов – либо через создание «плохого банка», который их выкупит, либо через госгарантии, как в случае с Citi и BofA. В Великобритании вчера премьер-министр Гордон Браун обсуждал этот вопрос с банкирами.