Флюгер: «Северсталь»

CreditSuisse

Аналитики Credit Suisse повысили прогнозную стоимость для акций «Северстали» с $16 до $20 за штуку, подтвердив рекомендацию «покупать». Основываясь на операционных результатах за III квартал, аналитики повысили прогнозные оценки по показателю EBITDA с $2,4 млрд до $2,9 млрд без учета $77 млн, которые были потеряны «Северсталью» из-за предоставления депозита Межпромбанку. Акции «Северстали», по мнению аналитиков, одни из самых дешевых бумаг сектора на российском рынке. Они торгуются на уровне 6.4x и 4.8x 2010–11E EV / EBITDA, соответственно, с дисконтом в 30%.

UBS

Компания сократила добычу стали на 8% в квартальном исчислении в основном за счет североамериканского подразделения, отмечают в UBS. Объемы добычи угля были стабильными, что касается добычи железной руды и золота, то их объемы увеличились на 7 и 8% соответственно. Снижение добычи в Северной Америке может негативно сказаться на показателе ЕBITDA, а динамика цен на сталь в IV квартале не была впечатляющей, так что особых улучшений в доходах не ожидается. В UBS рекомендуют «покупать» акции «Северстали» по $15,5 за акцию.

Вчера на LSE бумаги компании подорожали на 3,14% до $14,44.