Флюгер: E.On Russia

Citigroup

Аналитики Citigroup повысили расчетную цену обыкновенных акций компании E.On Russia (экс-ОГК-4) с 3,04 до 3,26 руб., рекомендация «покупать» не изменилась. Причиной для пересмотра стала публикация компанией промежуточной отчетности, а также снижение прогноза по темпам роста цен на газ. E.On Russia, подконтрольная немецкому энергохолдингу E.On, почти удвоила чистую прибыль в первом полугодии. В результате корректировки модели оценки компании прогнозируемая прибыль на акцию E.On Russia увеличилась почти на 20% в текущем году и на 10% в следующем, отмечают аналитики Citigroup.

Goldman Sachs

Уровень рентабельности по EBITDA E.On Russia в 2012 г. может составить 43%, доля продаж электроэнергии на свободном рынке в выручке компании – 62%, а доля контрактов новой мощности – 13%, прогнозируют аналитики Goldman Sachs. Ключевые риски для E.On Russia, которую эксперты инвестбанка считают привлекательным объектом для инвестиций, – низкие цены на газ и электроэнергию. Goldman Sachs рекомендует покупать акции E.On Russia, прогнозная цена – $0,12. Вчера бумаги энергокомпании на ММВБ подешевели на 1,16% до 2,2002 руб. ($0,065), индекс ММВБ упал на 0,33%.