Малый бизнес пошел на конвейер

Кредитование малого и среднего бизнеса (МСБ) становится основным драйвером роста банковских портфелей, следует из анализа «Эксперт РА».

В I квартале портфель кредитов МСБ по банковской системе вырос на 4,5%, что сопоставимо с темпами роста розничного портфеля (4,7%). Корпоративное кредитование в этот же период показало нулевой прирост, указывает аналитик «Эксперт РА» Станислав Волков.

В абсолютных значениях объем кредитов МСБ почти вдвое ниже розничного – 4,6 трлн руб. против 8,1 трлн. На фоне стагнации экономики крупный бизнес сокращает инвестиции и снижает спрос на кредиты, конкуренция в этом сегменте растет, а маржа – падает. При этом розничное кредитование тоже замедляется под воздействием ограничений ЦБ – в этом году регулятор ужесточил резервирование по необеспеченным ссудам населению, чтобы ограничить риски банков.

«Кредитование МСБ не находится под таким давлением со стороны госбанков, а ставки – 15–20% годовых – позволяют зарабатывать, несмотря на высокие риски в этом сегменте», – говорит Волков, банки находятся в поиске модели для «конвейерного» кредитования малого бизнеса. Сбербанк развивает кредитную фабрику для малого бизнеса, а группа ВТБ в стратегии развития до 2016 г. заложила создание «первой в России федеральной модели работы с малым бизнесом».

Сейчас этот рынок перекошен в сторону торговых предприятий – на них приходится половина портфеля МСБ, эти кредиты в основном выданы на срок до 12 месяцев, отмечает Волков. Банки научились оценивать риски этого бизнеса в отличие от производственного, поясняет он. «Торговый сектор – наиболее популярная отрасль для кредитования, и это понятно – торговый цикл является коротким и обеспечивает высокую оборачиваемость», – признает начальник департамента Транскапиталбанка Михаил Емельянов. К примеру, у «Райффайзена» на торговлю приходится 56% кредитного портфеля малого и микробизнеса, а на обрабатывающее производство – 14%.

Изменить структуру кредитования позволили бы разработанные меры господдержки – использование около 100 млрд руб. из фонда национального благосостояния для финансирования МСБ, а также рефинансирование банков в ЦБ под залог ценных бумаг, перечисляет Волков. «Эксперт РА» оценивает эффект от этих мер в дополнительные 200–300 млрд руб. кредитов МСБ ежегодно в 2014–2015 гг.