Статья опубликована в № 3355 от 30.05.2013 под заголовком: $150 млн на ПИК

Группа ПИК объявила о SPO на $150 млн

Группа ПИК объявила о размещении минимум на $150 млн. В размещении будет участвовать «Нафта-Москва» Керимова, а сколько девелопер продаст на открытом рынке, будет зависеть от спроса

Группа ПИК

Девелоперская компания. Крупнейшие акционеры – «Нафта-Москва» (38,3%), Микаил Шишханов и его структуры – (19,9%), ВТБ (8,84%); в свободном обращении – 32,9%. Капитализация – 31,1 млрд руб. Финансовые показатели (МСФО, 2012 г.): Выручка – 66,1 млрд руб., чистая прибыль – 3,1 млрд руб.

Девелопер ПИК вчера назвал цену размещения SPO – 62,5 руб. Это ниже, чем цена закрытия на Московской бирже (акции ПИК вчера подешевели на 3,5% до 63 руб.), но выше цены GDR в Лондоне (-4,5% до $1,96, или 61,4 руб. по курсу ЦБ). Планируется, что минимальный объем размещения составит $150 млн – на такую сумму подали заявки по преимущественному праву нынешние акционеры группы, говорится в ее сообщении. Сколько компания может выручить на открытом рынке, будет зависеть от спроса, отмечает ПИК. Закрытие книги заявок запланировано на 6 июня. Организаторы размещения, Sberbank CIB и «ВТБ капитал», сделку не комментируют.

20 мая истек срок действия преимущественного права выкупа для существующих акционеров ПИК. Основные владельцы девелопера – «Нафта-Москва» Сулеймана Керимова и структуры Микаила Шишханова, вместе им принадлежит контрольный пакет ПИК. Еще 8,8% компании – у ВТБ. Заявок на участие в SPO было «очень много», говорил неделю назад источник, близкий к компании. На какую сумму, кто их подал и планируют ли участвовать в SPO перечисленные акционеры, он не говорил.

«Ведомостям» не удалось обнаружить среди портфельных управляющих желающих купить бумаги ПИК. Публичные девелоперы сейчас недооценены, говорит партнер компании «Третий Рим» Алексей Дебелов, отмечая, что вложения в конкурентов ПИК – Etalon и LSR – выглядят привлекательнее.

«Нафта» планирует участвовать в допэмиссии пропорционально ее доле в компании, сказал «Ведомостям» представитель фонда, отказавшись от подробных комментариев. Представители Шишханова и ВТБ сделку не комментируют. ВТБ не будет участвовать в SPO, говорили два знакомых с планами банка источника.

В декабре прошлого года акционеры ПИК одобрили допэмиссию до 42% от увеличенного уставного капитала. Не менее 50% привлеченных в ходе SPO средств ПИК планирует направить на снижение долговой нагрузки, остальные деньги могут пойти на инвестиции в новые проекты и «прочие корпоративные цели», указывает компания. В сентябре прошлого года в презентации группы говорилось, что в 2013 г. ПИК должна выплатить кредиторам около 20 млрд руб. Чистый долг девелопера на конец апреля – 36,8 млрд руб., при этом более 60% этой задолженности приходится на Сбербанк. Если компания привлечет $150 млн и направит половину этих денег на сокращение долга, отношение чистого долга к EBITDA у ПИК к концу 2013 г. может составить 2,7 (2,9 – без отчислений на погашение долга), отмечают аналитики «Ренессанс капитала». Они по-прежнему предпочитают бумаги Etalon инвестициям в ПИК.

«Нафта» и Gilt Partners Limited Шишханова обязались не продавать акции и депозитарные расписки группы в течение 180 дней после того, как компания направит в ФСФР уведомления об итогах выпуска допэмиссии, сообщила ПИК.

Пока никто не прокомментировал этот материал. Вы можете стать первым и начать дискуссию.
Комментировать