Статья опубликована в № 2453 от 29.09.2009 под заголовком: «Комстар» обязывает

МТС привлекает два кредита на 59 млрд руб.

МТС привлекает два кредита на 59 млрд руб. Большая часть этих средств пойдет на покупку «Комстар-ОТС»

МТС объявила, что договорилась со Сбербанком о двух кредитах – четырехлетнем на 47 млрд руб. (под 16% годовых) и двухлетнем на 12 млрд руб. (под 15% годовых). Более крупный заем предназначен для инвестпрограмм и покупки у АФК «Система» 50,91% акций «Комстар-ОТС» в октябре. Ранее совет директоров АФК одобрил оферту МТС на $1,27 млрд (38,4 млрд руб. по сегодняшнему курсу). Второй заем привлечен еще в августе; он направлен на капвложения и «другие общекорпоративные нужды».

Помимо покупки «Комстар-ОТС» и капвложений деньги нужны для создания «финансовой подушки» на 2010 г., объясняет директор по связям с общественностью МТС Елена Кохановская. В 2010 г. МТС предстоит погасить $1,7 млрд (с учетом возможных обязательств по досрочному выкупу облигаций на $764 млн). Кроме того, МТС может рефинансировать ряд займов, привлеченных в момент дефицита ликвидности.

Оба кредита дорогие, считает аналитик «Тройки диалог» Александр Кудрин, возможно, из-за их размера. Ставки высокие, согласен аналитик «ВТБ капитала» Михаил Галкин: например, доходность рублевых облигаций, размещенных МТС в конце июля 2009 г., с тех пор снизилась с 14,5% до 12% годовых. Но обычно условия кредитов согласовываются по 1,5–2 месяца и об этих займах МТС, возможно, договаривалась при более высоком уровне доходности на рынке, предполагает Галкин. Переговоры со Сбербанком начинались еще весной, подтверждает Кохановская, сейчас стороны обсуждают снижение ставки. Представитель Сбербанка не прокомментировал ситуацию.

«Вымпелком» в сентябре привлек у того же Сбербанка 10 млрд руб. двумя равными частями – на три и 3,5 года – под 15% годовых.

Даже прибавив 59 млрд руб., общий долг МТС (на 30 июня – $4,6 млрд) будет превышать ее OIBDA менее чем вдвое – это не критично, уверен Галкин. Долговая нагрузка останется приемлемой, согласна Кохановская.

Пока никто не прокомментировал этот материал. Вы можете стать первым и начать дискуссию.
Комментировать