Добыча нефти в 2022 году вернется на допандемийный уровень
При росте спроса отрасли удастся удержать цены на нефть
ОПЕК повысила прогнозы по добыче нефти и конденсата на 2021 и 2022 гг., следует из доклада организации, опубликованного 12 августа. Их производство в странах вне ОПЕК в 2021 г. вырастет на 1,1 млн барр./сутки до 64 млн барр./сутки в среднем по году, в 2022 г. – на 2,94 млн барр./сутки до 66,94 млн барр./сутки.
Это означает, что в 2022 г. мировая добыча нефти выйдет на допандемийный уровень, который в I квартале 2020 г. составлял 66,9 млн барр./сутки. Средняя добыча нефти и конденсата в странах вне ОПЕК в 2020 г. составляла лишь 62,91 млн барр./сутки.
В июле этого года на фоне роста спроса страны – члены соглашения ОПЕК+ решились постепенно увеличивать добычу нефти на 400 000 барр./сутки с августа 2021 г. К концу года уровень сокращения добычи снизится с текущих 5,76 млн барр./сутки до 3,7 млн барр./сутки для всех участников соглашения. К октябрю 2022 г. страны ОПЕК+ могут выйти на базовый уровень добычи октября 2018 г.
В 2021 г. ОПЕК ожидает роста поставок в первую очередь из Канады, России, Китая, США, Норвегии и Бразилии, а в Великобритании, Колумбии, Индонезии и Египте прогнозируется снижение. В 2022 г. основной вклад в рост добычи внесут Россия и США, а также Бразилия, Норвегия, Канада и Гайана.
ОПЕК улучшила свой прогноз по среднегодовой добыче нефти и конденсата в России в 2021 г. и ожидает его на уровне 10,78 млн барр./сутки (повышен на 80 000 барр./сутки), в 2022 г. прогнозирует рост до 11,78 млн барр./сутки. В США добыча в 2021 г. ожидается на уровне 17,71 млн барр./сутки (прогноз повышен на 65 000 барр./сутки), в 2022 г. – на уровне 18,49 млн барр./сутки.
При этом на ОПЕК давит Вашингтон, требуя отказаться от политики торможения добычи. Президент США Джо Байден 11 августа заявил: «Мы дали ясно понять ОПЕК <...> что сокращению производства, проведенному во время пандемии, следует дать обратный ход в условиях восстановления глобальной экономики – с целью снизить цены для потребителей». Ранее CNBC сообщал, что Белый дом обращался к ОПЕК+ с призывом увеличить добычу нефти для борьбы с ростом цен на топливо.
Ожидания ОПЕК по росту мирового спроса на нефть в 2021 и 2022 гг. не изменились. Организация прогнозирует, что спрос вырастет примерно на 6 млн барр./сутки до 96,6 млн барр./сутки в 2021 г. и на 3,3 млн барр./сутки до 100 млн барр./сутки в 2022 г.
В то же время Международное энергетическое агентство понизило на 0,1 млн барр./сутки прогноз роста спроса на нефть в 2021 г., но повысило его на 0,2 млн барр./сутки на 2022 г., говорится в ежемесячном отчете агентства от 12 августа. Теперь агентство ожидает роста мирового спроса на нефть в среднем на 5,3 млн барр./сутки до 96,2 млн барр./сутки в 2021 г. и на 3,2 млн барр./сутки в 2022 г. – до 99,3 млн барр./сутки.
Как отмечает агентство, прогноз был понижен из-за ухудшения ситуации с пандемией и пересмотра исторических данных.
Октябрьские фьючерсы на нефть Brent торгуются на уровне $70/барр. В течение четверга цена снижалась в пределах 1%.
Динамика мировой добычи в 2022 г. будет во многом зависеть от спроса, отметил старший директор группы по природным ресурсам агентства Fitch Дмитрий Маринченко. По мнению эксперта, ОПЕК+ будет продолжать регулировать добычу так, чтобы избежать существенного дисбаланса на рынке. По его словам, «в США на фоне высоких цен на нефть продолжает увеличиваться количество активных буровых установок, что должно привести к росту добычи». Российским компаниям также потребуется больше бурить, но восстановить добычу до допандемийных 11,5 млн барр./сутки или чуть выше вполне реально, полагает эксперт.
Маринченко не исключил, что цены могут опуститься до уровня $60–70/барр. или даже $50–60/барр., по мере того как рынок перейдет из состояния дефицита к равновесию.
Руководитель международной практики КПМГ по оказанию услуг компаниям нефтегазового сектора Антон Усов считает, что возможное восстановление добычи при компенсации ростом спроса должно стабилизировать цену около текущих уровней. «Переизбыток возможен, но не в краткосрочной перспективе, так как были резко снижены инвестиции в добычу», – заключил эксперт.
На восстановление нефтяного рынка будут в значительной степени влиять дальнейший успех кампаний вакцинации и сдерживание мутаций COVID, говорит партнер департамента консалтинга Deloitte Йорг Дорлер. С учетом предположения о том, что вакцины будут эффективны против мутаций, восстановление мировой экономики продолжится и потребление нефти достигнет уровня, предшествовавшего пандемии, в 2022 г., но не ранее, полагает аналитик.