Потолок цен не повлиял на добычу нефти в России

Добыча нефти в России за первые девять дней января 2023 г. символически выросла на 0,1% по сравнению с декабрем 2022 г. и составляет около 10,9 млн барр./сутки. Об этом сообщили «Ведомостям» два источника, знакомых со статистикой Минэнерго.

Таким образом, среднесуточная добыча нефти в России держится на уровне около 10,9 млн барр./сутки третий месяц подряд, несмотря на вступление в силу потолка цен на морские поставки российской нефти и эмбарго на поставки нефти из России в Евросоюз (ЕС), вступившие в силу 5 декабря 2022 г.

В январе – марте 2022 г. среднесуточная добыча нефти в России закрепилась на уровне около 11 млн барр. Но уже в апреле из-за усиления санкций показатель упал до 10 млн барр./сутки. С мая добыча нефти вновь перешла к росту и к ноябрю почти восстановилась, дойдя до 10,9 млн барр./сутки. В целом за 2022 г. российские нефтяники добыли 535 млн т – на 2% больше, чем в 2021 г., утверждают источники.

На фоне небольшого роста добычи в начале января 2023 г. экспорт нефти из России увеличился на 1,2% до 634 400 барр./сутки, а переработка в стране – на 1,4% до 808 400 барр./сутки, отмечают собеседники «Ведомостей».

В 2022 г. экспорт нефти из России вырос на 7,5% до 242 млн т, сообщал вице-премьер Александр Новак в декабре прошлого года. Первичная переработка нефти, по его словам, снизилась на 2,9% до 272 млн т, но увеличилось производство более маржинальных продуктов – бензина (на 4,2% до 42,5 млн т) и дизтоплива (на 5,9% до 85 млн т).

Санкционное давление на российских нефтяников росло с начала СВО. В марте 2022 г. США и Великобритания объявили о решении полностью отказаться от импорта нефти из России. С 5 декабря 2022 г. действует эмбарго на морские поставки российской нефти в ЕС, пока отгрузки продолжаются по трубопроводу «Дружба». Одновременно вступил в силу потолок цен на нефть из РФ в размере $60/барр. До 19 января 2023 г. действует переходный период: танкеры, на которые загрузили нефть из России до 5 декабря, могут передать ее покупателю по цене выше потолка.

Российские власти ранее неоднократно заявляли, что РФ не намерена поставлять энергоресурсы по нерыночным ценам. 27 декабря президент РФ Владимир Путин подписал указ, запрещающий поставлять нефть и нефтепродукты иностранным компаниям, если в контракте прописана привязка к ценовому потолку или его аналогу. Новак в декабре также отмечал, что Россия готова из-за введения потолка цен снизить добычу нефти в 2023 г. на 5–6% (по расчетам «Ведомостей», добыча может составить 502,9–508,3 млн т).

Bloomberg 9 января со ссылкой на данные Argus указывал, что российская нефть марки Urals 6 января продавалась в порту Приморск по $37,8/барр. – в полтора раза ниже установленного потолка цены. Но Argus отслеживает не все сделки с российской нефтью. После публикации агентства пресс-служба Минэнерго 10 января распространила сообщение о том, что российское правительство прорабатывает дополнительные меры по ограничению дисконта «до пределов, основанных на рыночных ценах» («Ведомости» писали об этом 10 января).

Российские компании еще в 2022 г. начали перенаправлять нефть из Европы в Азию, где основными покупателями стали Индия и Китай. Российская Urals с весны прошлого года продается с дисконтом к эталонной марке Brent. На максимумах весной 2022 г. дисконт достигал $35/барр., затем к сентябрю снизился до $20–25, в декабре составлял уже $25–30.

Эксперт по фондовому рынку «БКС мир инвестиций» Игорь Галактионов считает, что добыча нефти может снизиться на 500 000–700 000 барр./сутки в феврале-марте 2023 г., но уже к III кварталу ситуация должна нормализоваться. Аналитик ФГ «Финам» Андрей Маслов добавляет, что в 2023 г. добыча может упасть в том числе из-за отказа многих танкерных компаний от перевозок российской нефти, что «создает серьезные логистические проблемы». Но если некоторые страны продолжат покупать нефть у России в обход санкций, добыча может снизиться несущественно или остаться на прежнем уровне, полагает он. Маслов ожидает, что в начале 2023 г. суточная добыча сократится на 5–7% до 9,5 млн барр./сутки.

Глава Центра развития энергетики Кирилл Мельников, в свою очередь, по итогам года прогнозирует более сильное снижение – в пределах 9–10% до 481–487 млн т.

«Ведомости» направили запросы в Минэнерго и крупнейшие нефтекомпании.