Власти не намерены отступать от идеи снижения максимальной ставки микрозайма
Несмотря на изменившиеся условия, законодатели готовы обсуждать лишь темпы снижения
Госдума приняла в первом чтении закон, который предусматривает снижение максимальной ставки по микрозаймам с 1 до 0,8% в день, максимального значения полной стоимости кредита с 365 до 292% годовых и максимального размера суммы всех платежей по договору кредита сроком до года со 150 до 130% от всей суммы. Власти уже два раза снижали максимальные размеры ежедневной процентной ставки по микозаймам – сначала с 2 до 1,5% в день, а затем с 1,5 до 1% в день. Дальнейшее снижение направлено на то, чтобы облегчить долговую нагрузку на граждан.
Законопроект готовился в прошлом году и не учитывает текущую экономическую ситуацию, признал первый заместитель председателя комитета по финрынку Константин Бахарев в ходе пленарного заседания. При этом в Думе не оспаривают необходимость самого снижения максимальной ставки и предлагают в рамках подготовки законопроекта ко второму чтению обсудить темпы ее снижения, отметил Бахарев.
Бахарев напомнил, что в декабре – январе (до роста ключевой ставки с 9,5 до 20%) ЦБ проводил стресс-тесты микрофинансовых организаций (МФО) по двум сценариям снижения процентных ставок: до 0,8% в день (до 130% в совокупности) и до 0,5% в день (125%). При снижении ставки до 0,8% в день около 300 МФО в перспективе могут оказаться убыточными и покинуть рынок, а это примерно 25% портфеля рынка МФО, показали результаты ЦБ. Этим количеством компаний заключается примерно 48% всех договоров в квартал, а их клиентами на 1 января были около 3 млн человек, или 45% всех заемщиков МФО, сказал Бахарев. То есть, продолжил он, в связи со снижением ставки с потенциальными проблемами может столкнуться 45% заемщиков.
Если же снизить ставку до 0,5% в день, то уже 500 МФО рискуют оказаться убыточными и уйти с рынка (примерно 42% портфеля рынка). По словам Бахарева, 500 компаний заключают примерно 75% всех договоров в квартал, а их клиентами являются около 5 млн человек, или 76% всех заемщиков.
«Второй вариант является более рискованным для рынка, поскольку 3/4 клиентов МФО могут столкнуться с проблемами. Поэтому, принимая соответствующие решения, мы стремились найти компромисс, чтобы, с одной стороны, граждане реально смогли ощутить снижение долгового бремени, а с другой – чтобы вынужденные изменения участниками финансового рынка бизнес-модели не привели к системным проблемам в его функционировании», – отметил Бахарев.
Опрошенные «Ведомостями» эксперты не уверены, что в условиях резко поменявшейся экономической ситуации снижение максимальной процентной ставки МФО так необходимо. Теперь необходимо учитывать ключевую ставку в 20%, уровень реально располагаемых доходов населения и иные вводные – в современных реалиях снижение ставки до 0,8% будет означать отказ в выдачах средств более чем 50% потенциальных клиентов, говорит председатель совета СРО «МиР» Эльман Мехтиев. В текущих условиях снижение ставки на 0,2 п. п. будет для МФО на грани отрицательной рентабельности, добавил он.
У МФО и так ушло более двух лет на адаптацию к снижению ставки с 2,3 до 1% в день и дальнейшее снижение будет очень чувствительным, считает директор по банковским рейтингам «Эксперт РА» Иван Уклеин. На фоне того, что недавно ЦБ отменил ограничение полной стоимости кредита (ПСК, учитывает все платежи заемщика по кредиту), банки могут существенно потеснить микрофинансовый сектор. Это может привести не только к тому, что больше 40% рынка МФО не выдержит новых ставок, но и к тому, что оставшиеся игроки станут убыточными на долгое время, пояснил Уклеин.
И Мехтиев, и Уклеин также уверены, что снижение ставки сейчас приведет к росту доли рынка нелегального кредитования. Это подорвет доверие к микрофинансовому рынку в целом и понизит его инвестиционную привлекательность, уверен Уклеин.
На первый взгляд может показаться, что со снижением ставок «зажиточные» МФО смогут меньше брать денег с заемщиков, но на практике клиенты МФО – это люди, которые, как правило, не могут рассчитывать на банковские кредиты даже по ставкам 60–80% (что теперь разрешено официально с отменой ПСК).
Поэтому он предлагает в качестве компромиссного решения не ограничивать ставки, а ограничить предел начислений. Значительная доля заемщиков в PDL (pay day loans – займы до зарплаты, краткосрочные займы) и краткосрочных IL (installment loans – кредиты в рассрочку) достигают текущего предела 1,5х за срок займа с учетом пролонгации или просрочек. Уклеин приводит пример: МФО выдала заемщику 20 000 руб. Ему не так важно, начисляется 200 руб. в день или 100 руб. Важно то, что по правилу 1,5х сейчас с заемщика требуют погашения 20 000 руб. + 1,5 х 20 000 руб. = 50 000 руб. Поэтому, резюмирует Уклеин, не так важно, какая ставка будет по долгу, гораздо важнее ограничение итоговой переплаты (клиенту важна не скорость начисления, а размер итогового долга). В «Эксперт РА» предлагают ограничить этот предел, например, до 1х.
По данным ЦБ за III квартал 2021 г., 533 МФО выдавали займы, где ПСК превышала 292%, в том числе у 445 компаний на такие ссуды приходилась половина объема всех выдач, а у 380 компаний – больше 90% выдач. Точка безубыточности для крупных МФО, работающих в сегменте PDL, находится в диапазоне 150–200% годовых, писал РБК на основе оценок «Эксперт РА». По данным ЦБ, в III квартале ставки PDL были близки к нынешнему максимуму: по ссудам до 30 000 руб. на срок до 30 дней они составляли 352,8% годовых. По данным СРО «МиР», на конец 2021 г. задолженность россиян по займам составляла 234,1 млрд руб. За 12 месяцев граждане взяли в МФО 35,7 млн новых ссуд на 472,5 млрд руб.