ЦБ описал свое видение безотзывных вкладов для граждан

Он не уверен в необходимости полностью их страховать, зато предлагает сделать опцию частичного снятия
Идея безотзывных вкладов назрела уже очень давно / Андрей Гордеев / Ведомости

Банк России обсуждает разные конфигурации работы безотзывных вкладов для граждан и допускает, что они не будут полностью покрываться страховкой АСВ. Об этом журналистам сказал директор департамента банковского регулирования и аналитики ЦБ Александр Данилов на международном банковском форуме в Казани.

По словам Данилова, сейчас ЦБ «запнулся» именно на том, должен вклад полностью покрываться системой страхования вкладов или частично. «Полный размер вклада – это немного страшновато с точки зрения финансовой стабильности, в первую очередь потому, что нагрузка на систему страхования очень большая может быть и на сами банки, плюс это может порождать разного рода судебные вещи», – сказал Данилов. Сейчас АСВ покрывает до 1,4 млн руб. по каждому вкладу. Ранее «Ведомости» писали, что Банк России и Минфин предлагали запустить безотзывные депозиты для розничных клиентов со 100%-ной гарантией АСВ.

Банк России также не считает, что такие депозиты должны быть безотзывными при любых обстоятельствах. «Безотзывность, с одной стороны, для банков – это хорошо, для людей не всегда работает, потому что бывают жизненные какие-то обстоятельства, когда нужны деньги», – отметил Данилов. Он описал несколько критериев безотзывных вкладов, при которых будет работать функция досрочного или частичного снятия: досрочное снятие с уплатой неустойки банку (в международной практике, к примеру, это разрешается, но со штрафом), предельно допустимая сумма снятия и кредиты или рефинансирование под залог безотзывных вкладов (когда можно получить под его залог какую-то часть депозита).

Еще одна идея регулятора – создать инструмент безотзывного вклада на базе сберегательных сертификатов (ценная бумага, удостоверяющая сумму вклада, внесенного в банк, и права ее держателя на получение по истечении установленного срока суммы вклада и указанных в сертификате процентов. – «Ведомости»). Сейчас они непопулярны у граждан, но можно доработать этот инструмент, чтобы он имел характеристики безотзывного вклада, считает Данилов. «Может быть, на базе этого инструмента что-то докрутить, чтобы это стало полноценным безотзывным вкладом. Может быть, предусмотреть возможность цифровизации этих сертификатов, возможность их обращения на вторичном рынке, чтобы человек мог получить ликвидность на вторичном рынке», – добавил он.

Законопроект о безотзывных долгосрочных вкладах готовится, сказал на форуме председатель комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков, такие вклады могут быть от трех лет под более высокий процент.

Благо для банков

Безотзывные вклады – это в первую очередь необходимость для банков, считает вице-президент Ассоциации банков России Алексей Войлуков: с наличием гарантированных пассивов они смогут увереннее строить кредитную политику. Сейчас заемщики могут в любой момент прийти «толпой» и потребовать деньги со вкладов, объясняет эксперт, как правило, такие массовые запросы происходят под воздействием неоправданной паники. Банкам приходится закладывать этот риск, покрывая его более высокими процентами по кредитам и более низкими ставками по вкладам, говорит Войлуков.

Идея безотзывных вкладов назрела уже очень давно, сказал в разговоре с «Ведомостями» первый зампред правления Совкомбанка Сергей Хотимский. Это один из эффективных инструментов повышения стабильности базы пассивов банков, не восприимчивый к инцидентам внешней среды, а также новый источник длинных денег для финансирования проектов с большими сроками окупаемости. Уже сейчас понятно, что по таким вкладам банки будут готовы предлагать повышенные проценты вкладчикам, считает банкир: безотзывные вклады могут оттянуть часть средств граждан, которые могли бы уйти в более рисковые инструменты фондового рынка. Реализация инициативы снизит для банков процентные риски и риски потери ликвидности, которые особенно актуальны в стрессовых макроэкономических условиях, согласна зампред банка «Зенит» Наталья Тутова. При этом важно предоставить вкладчику возможность в любой момент снять часть вклада, например до 50% от его первоначальной суммы, добавила она.

Линейка безотзывных продуктов вряд ли будет значительно больше стандартной ставки по кредитам, отмечает Войлуков: около 0,5–1 п. п. в зависимости от маркетинговых решений. Будет лучше, если возможность безотзывных вкладов не будет дифференцироваться в зависимости от размера банка, потому что это будет создавать неравную конкуренцию, считает он. Войлуков также сторонник того, что покрытие АСВ должно быть 100%-ным, иначе это будет работать не так, как нужно: у клиента может не появиться интереса, потому что он будет понимать, что только часть его денег вернется в случае краха банка. Эксперт считает, что самым верным решением будет установление потолка для вклада в пределах 10–50 млн руб.

По данным Frank RG, индекс средних максимальных ставок по депозитам на 15 сентября составляет 6,45%, минимальных – 5,36%. Если условия по новым вкладам будут выше стандартной продуктовой линейки на допустимые в текущих бизнес-моделях 0,5–1 п. п., то этого будет недостаточно, чтобы новым вкладам удалось выиграть конкуренцию, объясняет проектный лидер Frank RG Артем Мосин: клиенты смогут найти предложения и вложить средства под аналогичный или даже больший процент без условия безотзывности. Если предлагать ставки выше 1 п. п., то это уже будут дорогие деньги для банков и их использование не будет эффективно, заключает Мосин. Выход может быть в предоставлении дополнительных условий для безотзывных вкладов, например повышение максимальной суммы страхования вклада, т. е. больше 1,4 млн руб., а также возможность снятия в исключительных случаях (по болезни) или перевод вклада на счет эскроу в этом же банке (если клиент берет ипотеку).

Безотзывные вклады не внесут каких-либо кардинальных перемен в структуре сберегательных продуктов, считает зампред правления банка Дом.РФ Алексей Косяков, их потенциал ограничен, такой вид вкладов будет интересен с точки зрения формирования базы для первоначального взноса по ипотеке. В теории безотзывные вклады позволят сделать динамику средств населения более предсказуемой для банков, а это снизит риски кредитования, полагает управляющий директор рейтингового агентства НКР Михаил Доронкин. Наиболее интересными для участников рынка будут вклады на длительные сроки – от одного года, учитывая заметно возросшую долю ипотечных продуктов, которые сегодня как раз и фондируются преимущественно вкладами населения. Рост доли безотзывных вкладов может также несколько снизить потребность в поддержании избыточной подушки ликвидности, заключает эксперт.

Главная проблема

Все сложности и опасения в связи с введением данного инструмента могут быть купированы, говорит генеральный директор АКРА Михаил Сухов. Например, ситуативный запрос вкладчика на снятие средств решается перечислением в законе случаев, когда по социальным и жизненным обстоятельствам банк обязан выдать вклад или его часть досрочно. Важно договориться с банками так, чтобы вероятность наступления таких событий не расценивалась как существенно высокая, обращает внимание Сухов. В противном случае продукт не заработает – банки не смогут предложить вкладчикам более высокий процент, чем по стандартным, допускающим возможность досрочного изъятия вкладам.

Для вкладчиков не ясна выгода от разницы временной стоимости денег – инфляции и возможности досрочного снятия, отмечает партнер аудиторско-консалтинговой группы ФБК Анастасия Терехина. А если все-таки ЦБ позволит досрочное снятие, то сотрется разница со стандартными депозитами, согласна она.

Остается открытым вопрос о возможности частичного изъятия средств при непредвиденных обстоятельствах, а также в каком объеме данные вклады будут застрахованы в системе страхования вкладов, добавляет директор банковских рейтингов НРА Константин Бородулин. Возможно, будут разработаны комбинированные продукты, позволяющие частично снимать сумму депозита определенное количество раз за период, при этом каждое такое снятие будет уменьшать итоговую ставку по вкладу, рассуждает эксперт. Ситуации, когда снятие является для клиента жизненно необходимым, стоит прописать отдельно.