ФОНДОВЫЙ ФЛЮГЕР

“Роснефть” – ING

Аналитики Альфа-банка напоминают: на прошлой неделе вице-президент “Роснефти” Питер О’Брайен сообщил, что его компания собирается приобрести принадлежащие ЮКОСу НПЗ, зато “Томскнефть” интереса пока не вызывает. Впрочем, возможное приобретение “Роснефтью” некоторых оставшихся активов ЮКОСа по низким ценам уже учтено в цене акций компании, пишут аналитики “Альфы”. Их расчетная цена составляет $8,1 за акцию “Роснефти”, рекомендация – “держать”. По итогам торгов в пятницу на РТС котировки акций “Роснефти” выросли на 0,13% до $7,54.

Банк ING присвоил рекомендации “держать” акциям “Роснефти”, установив ценовой ориентир по ним в $8,05. Аналитики ING констатируют, что акции “Роснефти” торгуются сейчас с премией к остальным крупным российским нефтяным компаниям. Очень низкие политические риски компании уже заложены в цене. Используя метод дисконтированных финансовых потоков, аналитики ING посчитали, что акция компании через 12 месяцев должна стоить $7,63. Еще $0,42 к этой цене добавлено за счет потенциального поглощения активов ЮКОСа. Причем, если бы “Роснефти” удалось захватить все оставшиеся активы компании-банкрота, к справедливой цене нужно было бы добавить, по мнению аналитиков, еще $2,18.