Расплата «Роснефти»
«Роснефть» с начала года выплатила кредиторам около $5,5 млрд, которые брала на покупку ТНК-BP. К декабрю она должна отдать им еще $14,5 млрд, для чего продолжит продавать активы
«Роснефть» досрочно погасила еще часть кредитов, привлеченных у клуба международных банков для покупки ТНК-BP, сообщила компания. «Роснефть» купила ТНК-BP за $61 млрд в прошлом году, из них $31 млрд - займы. Для покупки ТНК-BP «Роснефть» привлекла в иностранных банках два кредита - на $4,09 млрд и $2,33 млрд сроком до пяти лет и еще два - на $12,74 млрд и $11,88 млрд сроком на два года. Часть кредитов обеспечена экспортными контрактами на поставку нефти.
Что планируют. 2,4
трлн руб. на такую сумму «Роснефть» планирует облигационные займы: 11 выпусков по 220 млрд руб. каждый, писал «Коммерсантъ». Ранее в ноябре 2013 г. к торгам были допущены бумаги «Роснефти» 14-й серии объемом 300 млрд руб. на 10 лет, из которых в декабре было размещено 40 млрд руб. по ставке 7,95%, а в феврале 2014 г. - 35 млрд руб. под 8,9%
В декабре 2013 г. «Роснефть» начала выплаты по этим кредитам, вернув банкам первые $5,1 млрд. На сегодняшний день сумма выплат достигла примерно $10,6 млрд, говорится в сообщении. То есть в 2014 г. «Роснефть» вернула кредиторам еще около $5,5 млрд.
Источником является «оптимизация портфеля активов»; дополнительные доходы от «оптимизации портфеля активов» и в дальнейшем будут направляться на снижение долговой нагрузки, приводятся в сообщении слова президента «Роснефти» Игоря Сечина. Речь идет о сокращении издержек и продаже активов, говорит источник «Ведомостей», близкий к «Роснефти». Какие активы могут быть, проданы он не сказал.
По его словам, на погашение последнего транша пошли деньги, вырученные от продажи «Сибуру» 49% долей в «Юграгазпереработке». Остальное - собственные средства компании, утверждает он.
«Роснефть» продала «Сибуру» 49% долей в «Юграгазпереработке» в начале марта. Сумма сделки составила 56,532 млрд руб. ($1,6 млрд). На момент ее заключения «Сибур» перечислил «Роснефти» 20,548 млрд руб. ($567 млн), остальные выплаты ожидались в течение года. Вся сумма «Роснефти» еще не выплачена, платежи идут по графику, сказал источник «Ведомостей», близкий к «Сибуру», но сколько уже перечислено, он не сказал. Представители «Роснефти» и «Сибура» это не комментируют.
Всего в 2014 г. «Роснефть» планировала выплатить кредиторам 728 млрд руб. (примерно $20 млрд). То есть ей до конца декабря предстоит вернуть им еще около $14,5 млрд. Но без новых авансов сделать это будет очень сложно либо долг придется рефинансировать, считает аналитик ИК «Анкоринвест» Сергей Вахрамеев. В 2013 г. «Роснефть» получила предоплату в 470 млрд руб., ее капзатраты были невелики, что обеспечило высокий показатель свободного денежного потока и могло помочь выплатить часть долга, напоминает он.
Но в 2014 г. капзатраты «Роснефти» вырастут на треть до $22,67 млрд, говорится в прогнозе «Сбербанк CIB». При этом свободный денежный поток (скорректированный на предоплату) снизится примерно в 4 раза, до $1,5 млрд, считает Вахрамеев. Этого не хватит даже на дивиденды, уверен он.
Краткосрочные кредиты международных банков «Роснефть» легко может рефинансировать, в том числе за счет долгосрочных облигационных займов, для нее это не проблема, отмечает аналитик Райффазенбанка Андрей Полищук. Скорее всего рост инвестиционной программы будет меньшим, чем сейчас планируется, дополнительные средства принесет и продажа активов, считает аналитик ИФД «Капиталъ» Виталий Крюков.