Экспорт угля в Юго-Восточную Азию вырос почти в 1,5 раза

Со временем регион может стать ключевым рынком для поставок из России
Андрей Гордеев / Ведомости

Российские компании увеличили поставки угля в страны Юго-Восточной Азии (ЮВА) в 2023 г. на 47% до 13,1 млн т. Это следует из данных аналитической компании Kpler, с которыми ознакомились «Ведомости».

В частности, по данным Kpler, увеличили импорт российского угля Вьетнам – в 1,8 раза до 3,9 млн т, Малайзия – на 18% до 3,8 млн т и Индонезия – в 1,7 раза до 3,4 млн т. Индонезия при этом сама является крупным экспортером угля. Также резко увеличила закупки Шри-Ланка – в 4,5 раза до 1,6 млн т (по некоторым классификациям, например ООН, страна относится уже не к ЮВА, а к Южной Азии).

В то же время сократили импорт угля из России Таиланд – в 3,7 раза до 155 000 т, а также Филиппины – в 2,7 раза до 192 000 т. Но обе эти страны по абсолютным объемам закупок значительно уступают ключевым импортерам ЮВА.

Кроме того, в прошлом году российские угольщики поставляли продукцию в Мьянму – 41 000 т (+10% к уровню 2022 г.) и Бангладеш – 48 000 т (в 2022 г. поставок не было).

Рост экспорта в ЮВА наблюдается на фоне переориентации экспорта российского угля на новые рынки после введения эмбарго ЕС на его поставки. Брюссель ввел запрет на импорт угля из России с 10 августа 2022 г. В результате российские компании начали искать альтернативные рынки сбыта. В целом им это удалось: в 2022 г. экспорт, по данным Минэнерго России, снизился лишь на 1% к предыдущему году до 221,2 млн т, а добыча угля за счет увеличения спроса на внутреннем рынке выросла на 0,3% до 443,6 млн т.

Итоговых данных по экспорту угля в 2023 г. пока нет. В январе – октябре 2023 г. экспорт увеличился на 1,6% до 170,4 млн т, сообщали ранее «Ведомостям» два источника, знакомых со статистикой Минэнерго (см. статью от 10 января 2024 г.). Добыча угля в России за первые 10 месяцев прошлого года, по их данным, выросла на 0,3% до 360,5 млн т. Министр энергетики Николай Шульгинов в декабре 2023 г. говорил, что объемы добычи и экспорта угля за год ожидаются «примерно на уровне» предыдущего года.

По данным Kpler, общий экспорт российского угля в 2023 г. снизился на 1% год к году и составил 171,8 млн т. При этом данные аналитической компании отличаются от статистики Минэнерго (учитывает только экспорт морем), поставки угля из России за рубеж в 2022 г. Kpler оценивает в 173,7 млн т.

Из статистики Kpler следует, что в 2023 г. также продолжили расти поставки российского угля в Китай – на 19% до 69,8 млн т, Индию – в 1,5 раза до 23,8 млн т и Турцию – на 24% до 22,7 млн т. Помимо этих стран ЮВА стала единственным рынком, на который Россия в 2023 г. смогла нарастить поставки. Экспорт в страны Африки снизился почти вдвое до 3,2 млн т, Латинской Америки – на 19% до 1,3 млн т.

В целом доля Азии (включая Турцию и азиатские страны Ближнего Востока) в экспортных поставках российского угля выросла с 84% в 2022 г. до 95% в 2023 г., следует из данных Kpler. Доля Европы снизилась с 11 до 1%.

Ранее аналитики консалтинговой компании «Яков и партнеры» (до 2022 г. – McKinsey в России) прогнозировали, что ЮВА может стать ключевым рынком для России уже к 2030 г. («Ведомости» писали об этом 28 августа 2023 г.). По оценке компании, в 2030 г. на страны региона будет приходиться 22% экспорта российского угля (48 млн из 219 млн т), а в 2050 г. – более 50% (110 млн из 218 млн т). В числе основных стран-импортеров аналитики называли Вьетнам, Малайзию, Таиланд и Филиппины.

Большинство стран ЮВА активно развивают угольную энергетику, поэтому регион очень перспективен для поставки энергоугля, отмечает аналитик ФГ «Финам» Елена Юшкова. Индонезия закупает топливо в России, так как замещает выпадающие объемы на ряде рынков, в том числе в Европе, из-за чего собственной добычи стране может не хватать для удовлетворения внутреннего спроса, поясняет эксперт. При этом власти Таиланда и Филиппин ужесточают экологические требования, поэтому эти страны стремятся использовать альтернативные источники энергии, снижая потребление угля для электростанций, добавляет она.

По оценке Юшковой, темпы роста экспорта угля из России в страны ЮВА в этом году будут ниже, чем в 2023 г., из-за существующих ограничений для роста добычи. Но российские поставки в этот регион могут вырасти на 10% по сравнению с 2023 г., уточняет она. Среднегодовой темп роста поставок с 2024 по 2030 г., по прогнозам аналитика, составит около 5%.

Независимый эксперт по энергетике Кирилл Родионов считает, что наибольший прирост спроса на энергетический уголь ожидается в Китае и Индии. По его словам, по данным на июль 2023 г., на эти две страны приходилось 82% глобальной мощности строящихся угольных ТЭС (167,8 ГВт). Эксперт при этом отмечает риск «расхождения» инвестиционных трендов в Китае: с 2017 по 2023 г. инвестиции в добычу угля в Китае выросли вдвое до $105 млрд, а в развитие угольной генерации – сократились почти вдвое до $19 млрд. По мнению Родионова, это позволит КНР сократить зависимость от импортного угля.

Наибольший потенциал прироста спроса на коксующийся уголь будет в Индии, продолжает аналитик. Страна сильно отстает от Китая по уровню урбанизации (36 и 64% соответственно в 2022 г.), поэтому будет увеличивать использование стали в строительстве, автомобилестроении и железнодорожном транспорте. Монголия – один из главных конкурентов России на рынке коксующегося угля – будет ориентирована преимущественно на Китай, для поставок в который уже создана наземная инфраструктура.

По оценке Юшковой, Россия может поставлять уголь практически во все страны ЮВА за счет его низкой себестоимости, которая позволяет давать большой дисконт к рыночной цене, достигающий 50%.

Стоимость фьючерсов на австралийский энергоуголь, которая является бенчмарком для определения цены в Азии, сейчас примерно вдвое ниже, чем в январе 2023 г. По данным биржи ICE, 21 января стоимость февральских фьючерсов на австралийский энергоуголь на базисе FOB («с погрузкой на судно») Ньюкасл (Австралия) составляла $123/т. По данным Центра ценовых индексов Газпромбанка, экспортная цена на российский энергоуголь калорийностью 6000 ккал/кг на базисе FOB Дальний Восток в начале января составляла примерно $100/т. По оценке ФГ «Финам», экспорт российского угля сохраняет рентабельность при ценах выше $80/т.

Поставки угля из России в Африку и Латинскую Америку сложны из-за дорогой логистики, отмечает Юшкова. Кроме того, при длительном хранении уголь теряет свои свойства, что снижает привлекательность российского топлива для этих регионов, добавляет аналитик.