«Хоум кредит энд финанс банк» впервые за свою историю показал убыток в 3,3 млрд рублей

«Хоум кредит энд финанс банка» (ХКФ-банк) в I квартале 2014 г. получил убыток в 3,3 млрд руб. против чистой прибыли в 3,5 млрд руб. годом ранее, следует из международной отчетности банка. Это первый убыток за время работы банка на российском рынке потребительского кредитования - даже в разгар кризиса, в начале 2009 г., банку удавалось зарабатывать, самый слабый результат был в I квартале 2009 г. (230 млн руб.), напоминает аналитик Газпромбанка Юрий Тулинов.

Причина убытка - в рекордных расходах на резервирование потерь по кредитам. Они составили 16,4 млрд руб. в I квартале 2014 г. против 9,5 млрд за аналогичный период прошлого года.

Доля просроченных кредитов (NPL) выросла за квартал с 11,7 до 13,8% на фоне общей рыночной тенденции к ухудшению качества активов.

Рост доли проблемных кредитов - это результат переориентации банка на кредитование менее рискованных категорий граждан. Банк с лета 2013 г. ужесточил критерии отбора заемщиков, в результате объемы новой выдачи снижаются, старые хорошие кредиты погашаются, и на фоне сжимающегося портфеля растет доля плохих кредитов, поясняет Тулинов. Предправления ХКФ-банка Иван Свитек уверяет, что новая выдача «хорошая», - «там риски ниже, но у нас остался большой портфель выданных до этого кредитов».

Но нынешняя доля проблемных долгов - еще не предел. Весной банк предупреждал, что качество портфеля стабилизируется к концу первого полугодия. Соответственно, у банка растет и стоимость риска (соотношение резервов к среднему портфелю) - до 23,6% против 17,6% по итогам 2013 г.

Другие банки, работающие в сегменте потребкредитования, еще не отчитались. Впрочем, отмечает Тулинов, в этом сегменте значения стоимости риска свыше 20% - уже не редкость, некоторые банки показывали их в 2013 г. (более 20% - у «Ренессанс кредита» на 30 июня 2013 г.)

Незадолго до выхода отчетности Свитек рассказывал «Ведомостям», что рост плохих долгов и потери по кредитам «оказались выше, чем банк ожидал в начале года», объясняя это общим снижением уровня реальных доходов населения, увеличением безработицы на фоне стагнации экономики.

Ключевые показатели деятельности ХКФ по-прежнему выглядят сильно - основная деятельность банка генерит хороший денежный поток - 13 млрд руб. в I квартале (операционный денежный поток до изменений активов и обязательств) - что лучше, чем год назад, обращает внимание Тулинов.

Чистая процентная маржа ХКФ за I квартал не снизилась - 19,7%, как и на конец 2013 г.

Однако убыток и резервы сильно повлияли на достаточность капитала (22,1% на 31 марта 2014 г. против 23,5% в конце 2013 г.).

Впрочем, эти значения все равно существенно превышают минимально требуемые, у банка большой запас по капиталу, указывает Тулинов: «Угроза достаточности капитала не столь велика, к тому же у банка сжимается баланс, уменьшаются активы, что снижает нагрузку на норматив достаточности».

Самый важный вопрос - как быстро банку удастся переключиться на новую модель бизнеса, отмечает аналитик.

Пока сравнить ХКФ не с кем. Но тенденции будут схожими у всех - проблемные долги и резервирование растет у всех розничных банков в силу рыночных причин. А финансовый результат, который покажут банки, во многом будет зависеть от того, насколько консервативно банк оценивает развитие ситуации на рынке, масштабы своих будущих потерь и объемы резервов, говорит Тулинов. Представитель ХКФ-банка подчеркивает, что «банк придерживается консервативного подхода к резервированию - сейчас резервы покрывают просроченную задолженность на 118,6%».

Для ХКФ-банка «не стоит задача показать прибыль любой ценой», считает Тулинов.

«По I кварталу ожидаем убыток, в рамках наших ранних прогнозов», - говорит директор по связям с инвесторами банка «Восточный экспресс» Виктор Тимотин, отмечая, что по российской отчестности банк в I квартале получил 1,6 млрд руб. убытка и «финансовый результат по международной отчетности отличается не сильно».