На российском рынке НПФ продолжится активная консолидация: в ближайшем будущем число фондов сократится, они станут крупнее. При этом серьезно может расшириться линейка пенсионных продуктов. Такой прогноз в части перспектив российского пенсионного рынка сделала Председатель Совета директоров НПФ «БУДУЩЕЕ» Галина Морозова.
Эксперт отметила, что индустрия частных пенсионных фондов в ближайшие годы будет активно развиваться, предлагать клиентам все больше новых финансовых инструментов, в том числе с активным вовлечением работодателей. Такая тенденция поможет увеличить у россиян коэффициент замещения на пенсии (соотношение между пенсией и зарплатой после выхода на заслуженный отдых).
«Негосударственные пенсионные фонды станут крупнее, а число фондов — сократится, — продолжила Галина Морозова. — На определенном историческом этапе в России число фондов перевалило за 1000. Сегодня их осталось 32. И такой вектор развития сохранится».
По словам Галины Морозовой, небольшим фондам сложно быть устойчивыми из-за высоких требований рынка к качеству пенсионных услуг, уровню сервиса, сохранности средств и надежности НПФ. Все это могут обеспечить только крупные, стабильные организации, подчеркнула эксперт. В качестве примера Галина Морозова привела НПФ «БУДУЩЕЕ», к которому в этом году присоединились шесть фондов. В результате объединенный НПФ вошел в число крупнейших участников российского пенсионного рынка, повысил качество сервиса, расширил присутствие в регионах страны, предложил клиентам уникальный по своей сути продукт — программу долгосрочных сбережений с гарантированным доходом, обеспечивая защиту сбережений от снижения ключевой ставки на несколько лет.
Эксперт полагает, что в рамках новых пенсионных продуктов фонды разнообразят и инвестиционные стратегии. «Для молодой аудитории уместно предлагать более рискованные инвестиционные стратегии, — отметила Галина Морозова. — Стратегии для молодых вкладчиков предполагают бóльшую долю акций и отсутствие обязательств фондов каждый год показывать положительную доходность. С возрастом эта стратегия может становиться более консервативной, потому что к достижению вкладчиком пенсионного возраста фонды должны прийти с сохраненным накопленным капиталом и доходностью».
Эксперт напомнила, что НПФ традиционно инвестируют средства клиентов более консервативно, и доходность в отдельные годы может отставать от предложений банков по краткосрочным вкладам. Но в ближайшие годы доходность по продуктам НПФ будет выше. «Большинство пенсионных фондов использовали возможности двух последних лет, когда на рынке были высокие доходности для формирования долгосрочных портфелей по высоким ставкам, — объяснила Галина Морозова. — И если вы откроете предложение любого банка по вкладу, например на три года, то вы увидите не более 6–7% годовых. А НПФ уже обеспечили более высокую доходность как минимум на этот период».
Галина Морозова также предложила дать возможность негосударственным пенсионным фондам, как страховым и управляющим компаниям, стать не только монопродуктовыми организациями, но еще и многофункциональными. Это позволило бы, например, клиентам НПФ, придя в фонд в разные периоды жизни, получать разные финансовые продукты, в зависимости от потребностей на текущий момент. Мера может стать значительным драйвером для отрасли, подытожила спикер.