Операции с драгоценными металлами являются одним из перспективных направлений инвестирования для физических лиц. Но, к сожалению, российские граждане недостаточно широко используют имеющиеся у них возможности. В то же время необходимо отметить, что особенности налогообложения напрямую влияют на активность процессов инвестирования в драгоценные металлы.

Прежде чем анализировать особенности налогообложения, определимся с содержанием данного инвестиционного инструмента. Согласно ст. 1 Федерального закона «О драгоценных металлах и драгоценных камнях» в Российской Федерации к драгоценным металлам относятся золото, серебро, платина и металлы платиновой группы (палладий, иридий, родий, рутений и осмий). Именно эти металлы имеются в виду при определении особенностей налогообложения (но из платиновой группы чаще всего инвестиционные операции совершаются с палладием).

Физическое лицо может получить доход от операций с драгоценными металлами в результате:

• совершения операций купли-продажи слиткового драгоценного металла (в таком случае доход формируется в виде разницы между ценой покупки и ценой продажи металла);

• совершения операций с монетами в драгоценных металлах (доход формируется аналогично ситуации со слитковым металлом);

• открытия счета в драгоценном металле, т.н. обезличенного металлического счета (доход формируется в виде процентов по счету, а также изменения курса драгоценного металла);

• открытия вклада в драгоценных металлах (подразумевает хранение в банке драгоценного металла в физическом выражении);

• совершения операций на срочном рынке с производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является металл (например, операций с фьючерсами на золото). Но данный пункт скорее относится к операциям с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами, налогообложение которых регулируется иными правовыми нормами.

В рамках данной публикации остановимся на первом варианте инвестирования – в слитковый драгоценный металл. Важнейшими налогами, оказывающими воздействие на принятие решения об инвестировании средств в драгметаллы, являются налог на доходы физических лиц (НДФЛ) и налог на добавленную стоимость (НДС). Вплоть до начала 2022 г. порядок налогообложения реализации драгоценных металлов банками физическим лицам предполагал, что операция реализации не будет облагаться НДС, если слиток не покинет хранилище банка. При выдаче слитка «на руки» к цене непосредственно слиткового металла добавлялся НДС (18%, а в дальнейшем и 20%). И данную сумму НДС инвестор не может поставить к вычету, поскольку не является плательщиком налога. Следовательно, инвестор сразу же «теряет» 20% от стоимости приобретенного металла в виде налога. Таким образом, доходность сделки должна существенно превышать 20% для компенсации уплаченного налога. Таким образом, инвестирование в слитковый металл совершенно не пользовалось популярностью у населения.

В марте 2022 года в налоговое законодательство РФ были внесены существенные изменения. В частности, с 1 марта 2022 года реализация драгоценных металлов физическим лицам (вне зависимости от того, останется слиток в хранилище или покинет его) стала освобождаться от НДС. Это обстоятельство (в совокупности с геополитическими потрясениями и отсутствием возможности сохранять сбережения в иностранной валюте) привело к беспрецедентному росту продаж драгоценных металлов банками. В частности, золота физическим лицам в 2022 г. было реализовано порядка 64–67 тонн, что явилось рекордным объемом продаж.  Еще одним стимулом инвестирования в золото явилось временное положение законодательства, позволяющее освобождать от обложения НДФЛ доходы, полученные от реализации золотых слитков в 2022 и 2023 годах.

Доцент кафедры налогов и налогового администрирования Финансового университета при Правительстве РФ, к.э.н.  Юлия Косенкова отмечает, что с 1 июля 2024 г. в законодательство были снова внесены изменения, согласно которым при реализации банком физическому лицу слиткового серебра операция облагается НДС вне зависимости от того, остается слиток в хранилище или покидает его. Таким образом, инвестиционная привлекательность слиткового серебра существенно снизилась. Что же касается действующего порядка налогообложения доходов, полученных от операций купли-продажи слиткового металла, то данные доходы, исчисленные как разница между ценой продажи и ценой приобретений слитка, подлежат обложению НДФЛ по ставке 13% (15%) для налоговых резидентов и 30% для налоговых нерезидентов.  В то же время при реализации слитка драгоценного металла, находившего в собственности налогоплательщика более 3х лет, доход от реализации освобождается от налогообложения.

Доцент кафедры налогов и налогового администрирования Финансового Университета при Правительстве РФ, к.э.н. Анна Клоницкая напоминает, что обязанность задекларировать доход, так же, как и обязанность по уплате налога, возлагаются непосредственно на налогоплательщика – физическое лицо. При получении положительного финансового результата от операций со слитковым драгметаллом, находившимся у налогоплательщика в собственности менее 3х лет, до 30 апреля следующего календарного года необходимо задекларировать полученный доход, а до 15 июля – уплатить налог в бюджет.