Война на Ближнем Востоке создала реальный риск дефицита отдельных видов удобрений. С учетом того, что это происходит в крайне важный для сельхозпроизводителей период весенней посевной, вполне вероятно повторение продовольственного кризиса в беднейших странах мира. Об этом говорится в аналитическом обзоре «Рынок удобрений: как геополитика меняет логистику и цены», подготовленном экспертами Фонда Росконгресс.
Рынок удобрений и сельское хозяйство находятся в уникальной зависимости от нефтегазовых и военно-политических кризисов: природный газ является основным сырьем для азотных удобрений. Логистика и платежи в этом секторе крайне чувствительны к санкциям и блокировкам.
Главной жертвой войны стали азотные удобрения. Биологически азот необходим растениям для набора зелёной массы и формирования зерна, без него растение просто не будет развиваться. Аммиак (NH3) — на 82% состоит из азота, мочевина (карбамид, гранулированная форма удобрений) — на 46% и карбамидно-аммиачная смесь (UAN, жидкая форма удобрений) — на 28–32%. В большинстве случаев выпуск азотных удобрений стартует с производства аммиака из природного газа.
Глобальный рынок азотных удобрений сильно фрагментирован. Топ–3 производителей — Yara, CF Industries и Nutrien — владеют всего 15% мировых мощностей, тогда как в фосфатных удобрениях эта доля 24%, а в калийных и вовсе 49%. В результате эти компании особенно уязвимы к сырьевым ценам и доступности сырья. И в отличие от производителей других видов удобрений эти компании не обладают собственной сырьевой базой.
А при глобальном стрессе неминуемо наступают форс-мажорные обстоятельства и отказ поставщиков выполнять контракты. Потрясение усиливается также решениями правительств разных стран, старающихся защитить своих фермеров. Так, Китай, обладающий крупнейшими запасами сырья для удобрений и избытками азота и фосфатов, ограничил их экспорт до тех пор, пока не пройдет его собственная весенняя посевная. Россия также ввела ограничения на экспорт отдельных видов удобрений.
Ситуация усугубляется тем, что мировой рынок азотных удобрений одновременно лишился поставок из Персидского залива, российского экспорта аммиачной селитры (из-за запрета) и китайского карбамида (квоты до августа 2026 года). И все это в период весенней посевной. При этом надо учитывать, что азотные удобрения нужно вносить каждый год и в четко определенный срок. Снижение объемов внесенных удобрений ведет к уменьшению урожайности.
С другой стороны, производство аммиака, мочевины и прочих азотных удобрений растет очень медленными темпами, как из-за высокой себестоимости строительства и сырья, так и из-за геополитических рисков, санкций и «зеленой повестки». Пока мировому рынку приходится по‑прежнему полагаться на очень дорогое производство аммиака в Европе. Именно этот регион после 2022 года стал маржинальным производителем: стоимость, сформированная в ЕС определяет рыночные цены. Также европейский рынок природного газа, вернее, его премия к американскому рынку газа определяют относительную себестоимость производства аммиака и азотных удобрений в целом. А иранский кризис вновь привел к значительно более сильному росту цен на газ в Европе, чем в США.
Таким образом, рынок аммиака и азотных удобрений и без того находился в сжатом состоянии после 2022 года, а война на Ближнем Востоке создала реальный риск дефицита отдельных видов, например, мочевины. С учетом того, что это происходит в крайне важный для фермеров период времени, вполне вероятно повторение продовольственного кризиса в беднейших странах мира.