«Лента» занимает на магазины
Профинансировать программу развития розничной сети «Лента» поможет ее совладелец – «ВТБ капитал». Банк увеличил кредитную линию для ритейлера с 25,4 млрд до почти 40,4 млрд руб.
VTB Capital PLC, «дочка» инвестбанка «ВТБ капитал», открыл ООО «Лента-2» (владелец ООО «Лента», управляющего одноименной сетью магазинов) кредитную линию на 40,375 млрд руб., сообщил ритейлер в раскрытии. Кредит предоставляется тремя траншами: до 19 млрд руб., до 6,375 млрд руб. и до 15 млрд руб. Речь идет о расширении существующей кредитной линии, говорит близкий к одному из акционеров компании источник. На 30 июля 2012 г. «Лента» была должна «ВТБ капиталу» 25,37 млрд руб., сообщала она в проспекте облигаций. Кредит действует до 16 сентября 2016 г., в обеспечение по нему заложена недвижимость «Ленты» на 27,3 млрд руб.
Дополнительные средства нужны компании для развития бизнеса, передал через представителя руководитель управления прямых инвестиций и специальных проектов «ВТБ капитала» Тим Демченко: у компании амбициозные проекты на этот год, в частности открытие новых магазинов в существующих и новых регионах. Начиная с 2013 г. компания планирует открывать по 18 магазинов ежегодно (сейчас у «Ленты» 57 гипермаркетов), в том числе за счет экспансии в Московский регион (см. врез), писала компания в феврале 2013 г. в презентации для инвесторов к размещению облигаций.
В 2013 г. ритейлер планирует увеличить сеть на 14–18 новых гипермаркетов, заявлял в конце марта «Интерфаксу» гендиректор «Ленты» Ян Дюннинг. В 2013–2016 гг. капитальные затраты составят 78,87 млрд руб., а выручка к 2016 г. достигнет 289,26 млрд руб. против 109,9 млрд руб. в 2012 г., прогнозирует компания в презентации.
В залог по кредиту в 40,375 млрд руб. VTB Capital PLC получит долю в уставном капитале «Ленты», указано в раскрытии. Какая доля будет заложена и кому она сейчас принадлежит, компания не сообщила. Демченко отказался это комментировать.
В сентябре 2011 г. «ВТБ капитал» предоставил «Ленте» пятилетний кредит, говорится в проспекте, – как раз в то время, когда американский инвестфонд TPG, «ВТБ капитал» и ЕБРР завершали выкуп 44%-ной доли в Lenta Ltd (тогда владела 100% ООО «Лента») у бизнесмена Августа Мейера и ряда миноритариев за $1,14 млрд. В середине сентября 2011 г. стороны сообщили о закрытии сделки, в результате которой Luna (через нее TPG владела долей в «Ленте») увеличила свою долю в компании с 30,8 до 57,24%, ЕБРР получил около 20%, а «ВТБ капитал» – около 12% Lenta. Часть акций Мейера, рассказывал тогда «Ведомостям» источник, близкий к одному из акционеров, выкупала сама «Лента» по схеме leverage buyout (LBO), когда кредит на приобретение компании одним из акционеров берется на саму компанию. Кредит, о котором идет речь в проспекте, – часть сделки LBO, подтверждал близкий к «Ленте» источник.
Изменилась не только сумма долга, но и структура владения «Лентой». Сейчас, по данным «СПАРК-Интерфакса», единственный владелец «Ленты» – ООО «Лента-2». Около 99% этого ООО принадлежит Zoronvo Holdings Ltd, еще примерно 1% – Lenta Ltd, указано в ЕГРЮЛ. При этом бенефициары компании остались прежними, говорит близкий к одному из акционеров ритейлера источник. Доли TPG, «ВТБ капитала» и ЕБРР не изменились, говорит Демченко. TPG, писала компания в февральской презентации, владеет 50,1% «Ленты» (доля в общих голосах – 58,5%), ЕБРР – 21,6% (21,6%), «ВТБ капитал» – 11,8% (13,9%), еще 16,4% (5,9%) – у миноритарных акционеров. Реструктуризация должна облегчить выход акционеров из компании, например, если ритейлер решит провести первичное размещение, говорит источник.