Флюгер: ОГК-1
Аналитики БКС снизили целевую цену по акциям ОГК-1 на 12% до 1,14 руб. ($0,038) после публикации отчетности компании за первое полугодие по МСФО. Причины пересмотра – уточнение размера платежа по ДПМ за блок на Каширской ГРЭС и корректировка ожиданий стоимости топлива для Нижневартовской ГРЭС. Возможные изменения тарифного регулирования отрасли, которые активно обсуждаются в правительстве, окажут незначительное влияние на целевой уровень по акциям ОГК-1, так как компания находится в числе лидеров по эффективности как постоянных, так и переменных издержек, уступая только E.On Russia. Основной риск инвестирования в акции ОГК-1 – серьезный пересмотр функционирования оптового рынка электроэнергии и мощности, особенно в части снижения платы за новые мощности, считают в БКС.
Unicredit Securities
Улучшение операционных и финансовых показателей ОГК-1 в очередной раз подтверждает положительное мнение Unicredit о компании и подразумевает позитивные последствия для ее крупнейшего акционера, «Интер РАО ЕЭС». Unicredit рекомендует покупать акции ОГК-1, целевая цена – $0,044. Вчера они подешевели на ММВБ на 0,14% до 0,79 руб. ($0,026), индекс ММВБ вырос на 1,4%.