Статья опубликована в № 2593 от 27.04.2010 под заголовком: Вошел в «Систему»

"Скай линк" сам себя выкупил

АФК «Система» стала единственным владельцем «Скай линка» и теперь сможет обменять его на пакет в МГТС. Но долги «Скай линка» перед «Системой» и ее бывшим партнером RTDC еще не реструктурированы
АФК «Система»

многопрофильный холдинг. Основной владелец – Владимир Евтушенков (62%), около 19% торгуется на LSE. Капитализация – $13,75 млрд. Финансовые показатели (US GAAP, 2009 г.): выручка – $18,7 млрд, чистая прибыль – $1,6 млрд.

ЗАО «Скай линк»

Группа операторов сотовой связи. Обслуживает 1,1 млн абонентов в 32 регионах. Акционеры – АФК «Система», «МС директ» (по 50%). Выручка (2008 г., US GAAP) – 8,3 млрд руб.

В результате ряда сделок «Система» увеличила эффективную долю в «Скай линке» с 50% до 100%, сообщила вчера АФК. 100%-ная «дочка» «Скай линка» – «МС директ» выкупила 50% оператора у RTDC (ее владельцем ранее значился датчанин Джеффри Гальмонд), уточнил первый вице-президент «Системы» Антон Абугов. Сумму сделки он не назвал, отметив, что акции были выкуплены за деньги. По словам двух источников «Ведомостей», близких к участникам сделки, половину «Скай линка» оценили более чем в $70 млн. Гендиректор RTDC Стэн Крэмптон не ответил на звонок «Ведомостей», а представитель «Скай линка» отказался от комментариев.

Сделан только первый шаг в комплексной сделке, которая включает в себя также урегулирование долгов «Скай линка» перед акционерами, добавил Абугов. По его словам, эта часть сделки еще не завершена. Она может быть закрыта до конца недели, говорит источник в АФК.

Общий долг «Скай линка» на середину января 2010 г. составлял $361,5 млн, из которых 44% ($159 млн) оператор был должен акционерам – АФК «Система» и RTDC. «Система» выкупит права требования по долгам «Скай линка» перед RTDC (примерно на $80 млн), говорит близкий к участникам сделки источник. По словам другого источника, близкого к участникам сделки, долг будет дисконтирован примерно на 40%. По информации обоих собеседников «Ведомостей», долги «Скай линка» перед RTDC и связанными с ней компаниями меняются на векселя «Системы».

«Система» консолидирует акции «Скай линка» перед тем, как передать их «Связьинвесту». В октябре 2009 г. премьер Владимир Путин одобрил схему обмена телекоммуникационными активами между АФК «Система» и государством. Она предусматривает, что помимо 100% «Скай линка» подконтрольная «Системе» (через МТС) «Комстар – объединенные телесистемы» передает государству в лице Внешэкономбанка (ВЭБ) 25% плюс 1 акция «Связьинвеста»; взамен ВЭБ принимает обязательства «Комстара» по обслуживанию кредита Сбербанка на 26 млрд руб. Стоимость блокпакета «Связьинвеста» Ernst & Young оценила в 26 млрд руб., 100% «Скай линка» – в 9,4 млрд руб., а 23,3% МГТС – в 9,7 млрд руб.

В преддверии вхождения в госхолдинг «Скай линк» также занялся реструктуризацией долгов перед поставщиками и банками. Так, в декабре 2009 г. он договорился с Huawei и Alcatel Lucent о покупке у них оборудования для строительства сетей GSM в 45 регионах. Кредит на это оборудование (стоимостью $80 млн) должен заместить собой прежние товарные кредиты, тем самым сдвигая срок погашения. В январе 2010 г. оператор договорился о реструктуризации кредитов Сбербанка на $243,6 млн своим «дочкам» – «Московской сотовой связи» и «Дельта телекому» (выданы в 2003–2006 гг.). На конец 2009 г. они оставались должны банку $94 млн. Срок их погашения продлен до декабря 2012 г. А в марте «Скай линк» выкупил у Nortel права требования долга другой своей «дочки» – ЗАО «Саратовская система сотовой связи» на $10 млн.

Но директива для голосования представителей государства на собрании акционеров «Связьинвеста» по вопросу об обмене пакета «Связьинвеста» в МГТС на 100% «Скай линка» пока не готова, сказал вчера представитель Путина Дмитрий Песков.

По словам Абугова, «Система» получила пакет акций «Скай линка» по привлекательной цене и, даже если сделка со «Связьинвестом» по каким-то причинам не состоится, АФК сможет продать его с выгодой для себя. Интересуются оператором в том числе и компании самой «Системы», добавил он.

Пока никто не прокомментировал этот материал. Вы можете стать первым и начать дискуссию.
Комментировать