Chase Manhattan хочет купить Fleming
Нью-Йорк, Лондон. Американский банк Chase Manhattan ведет переговоры о поглощении одной из последних независимых британских финансовых групп - Robert Fleming Holdings. Если сделка совершится, Chase Manhattan сделает еще один шаг к расширению своего пока еще небольшого инвестиционного банковского бизнеса.
Банк сможет укрепить свои позиции на быстро растущих европейских и азиатских рынках ценных бумаг.Fleming же рассчитывает с помощью Chase Manhattan стать более конкурентоспособным в борьбе с более крупными инвестиционными банками.
Представители банков пока отказываются комментировать ход консультаций. Однако близкие к ним источники говорят, что переговоры продвинулись уже в достаточной степени и сейчас банки ожидают реакции на информацию о своем объединении от аналитиков и участников рынка. Финансовые подробности сделки пока не разглашаются; по некоторым данным, окончательная договоренность по этому вопросу еще не достигнута.
Покупка Fleming полностью укладывается к концепцию расширения инвестиционного бизнеса Chase Manhattan путем поглощения других банков. Недавно Chase Manhattan купил американский банк Hambrecht&Quist, специализировавшийся на вложениях в акции технологических компаний.
Растущие объемы сделок по слияниям и поглощениям стимулируют инвестиционные банки к росту, а значит, и к консолидации. Банки, входящие в высшую лигу, но не сумевшие построить свой инвестиционный бизнес, оказались в стороне от крупнейших и выгоднейших сделок. Аналитики говорят о том, что в мире сложился "клуб триллионеров" - банков, участвующих в качестве советников и финансистов в большинстве поглощений. Каждый из входящих в этот клуб банков - Goldman Sachs, Morgan Stanley Dean Witter и Merrill Lynch - управляет сделками на общую сумму более $1 трлн в год.
Отстающие бросились "докупать" банковские инвестиционные бизнесы.Deutsche Bank в прошлом году купил Bankers Trust, обладающий значительным инвестиционными активами. В январе Citigroup приобрела инвестиционный бизнес британского банка Schroders. Так что Fleming может стать уже второй в этом году британской финансовой группой, пошедшей на сделку с американским банком.
Однако некоторые руководители Chase Manhattan считают, что банку необходимо действовать более радикально и пытаться покупать более крупные финансовые институты. Поэтому, по мнению части менеджмента Chase, сделка с Fleming может отпугнуть потенциальных партнеров. Аналитики рынка считают, что покупка Fleming не позволит Chase существенно продвинуться в инвестиционной табели о рангах. Главный бизнес Fleming - управление активами.
На конец прошлого года под управлением Fleming находились активы на 66,7 млрд фунтов ($105,6 млрд). Инвестиционный банковский бизнес и управление активами приносят примерно по половине операционных доходов. Из-за экономического кризиса в Азии прибыль банка до уплаты налогов упала в прошлом финансовом году с 136 млн фунтов ($215,29 млн) до 70 млн фунтов ($110,8 млн). Однако в первом полугодии текущего финансового года, которое завершилось 30 сентября 1999 г., прибыль до уплаты налогов выросла с 20,8 млн фунтов ($32,9 млн) до 110,1 млн фунтов ($174,3 млн). (FT)